营运资木金管理.pptVIP

第五章 营运资金管理 营运资金管理概述 现金管理 应收账款管理 存货管理 第一节 营运资金管理概述 一、营运资金的概念 营运资金是指一个企业维持日常经营所需的资金，通常是指一年内可以变现的流动资产和一年内将到期的流动负债的差额。 用公式表示为： 营运资金＝流动资产－流动负债 第二节 现金管理 现金是企业中流动性最强的资产。属于现金内容的项目包括企业中的库存现金、各种形式的银行存款和其他货币资金。 一、现金管理的目的 持有现金的动机 1、交易性需要：指满足日常业务的现金支付需要 2、预防性需要：指置存现金以防发生意外的支出。 3、投机性需要：指置存现金用于不寻常的购买机会，如有廉价的原材料或其他资产供应的机会需要临时购买；或证券市场上有获利的机会，需购买股票和其他有价证券等。 现金管理的目的 现金不足会给企业带来现金短缺成本。如丧失购买机会。