姚余栋互联网金融行业风险及防范.pptxVIP

近期，互联网金融行业呈现出风险多发态势。客观来讲，在促进普惠金融、提升金融服务质量和效率等方面，互联网金融发挥了独特作用。然而，互联网金融的本质仍属于金融，没有改变金融风险的隐蔽性、传染性、广泛性和;突发性特点。当前，在经济增速下行、监管环境不完善、从业机构良莠不齐等主客观因素的综合影响下，某些业态脱实向虚、偏离正确创新方向的倾向越发明显，风险累积也越来越大，互联网金融行业的声誉和市场情绪受到很;大影响。如何利用好互联网金融对实体经济有利的一面，同时又能规范行业发展、有效防范金融风险，成为我国互联网金融行业发展和监管所面临的难题。完善监管　加快立法我国的金融监管体制还属于分业监管，而互联网金;融的跨业务、跨区域、跨市场特征明显，这极易导致互联网金融监管重叠和监管空白并存的问题。互联网金融依旧是金融契约关系。金融契约关系得以遵守的前提条件是有相应的法律条款作为保障。但是，我国在互联网金融立;法方面还缺乏比较完整、具体的法律法规。互联网金融基本上处于一种法律约束不足的发展状态，这也导致在互联网金融领域极易出现非法集资、洗钱等犯罪行为。发达国家对互联网金融监管的立法和体制建设对我国防范互联;网金融风险具有一定借鉴意义。美国针对提供不同功能的互联网金融机构制定了相应的法案，如在网络众筹方面，通过了《JumpstartOurBusinessStartupsAct》，确立了众筹可以作为公司进;行直接融资的方式；在P2P网贷方面，有《TruthLendingAct》、《EqualCreditOpportunityAct》等数个法案可以适用。这些法案对信息披露、贷款回收方式、消费者权益保护等;进行了详细规定。在监管体制上，美国有相应的监管机构对互联网金融机构实施监管。对于第三方支付平台，美国从联邦和州两个层面进行监管，联邦层面具体由联邦存款保险公司（FDIC）进行监管，各州监管部门则依据;本州法律采取不同于联邦的监管措施；对于P2P网贷平台，由美国证券交易委员会及各州证券监管当局对筹资者进行备案，并对P2P平台进行注册登记，要求其严格履行信息披露等监管规定。因此，必须健全互联网金融监;管法律体系，统筹中央和地方监管，消除互联网金融监管死角，提高互联网金融风险防范能力。区别对待　分类施策互联网金融行业近几年快速发展甚至野蛮生长。互联网金融机构开展的业务纷繁复杂，产品相互关联性较强，;风险传染性较高。因此，在防范互联网金融风险时，需要对互联网金融机构从事的业务进行区分，并采取不同的监管措施。目前，从我国互联网金融机构所实现的金融功能来看，发展较快的业态类型主要包括第三方支付、P2;P网贷、众筹融资和互联网金融产品销售等。第三方支付是互联网金融行业的一项基础性业务。对第三方支付的风险防范，我国已建立起较为完善的监管框架，在法律法规上有《反洗钱法》、《电子签名法》等法律法规，在规;章制度上有中国人民银行颁布实施的《非金融机构支付服务管理办法》、《支付机构预付卡业务管理办法》、《支付机构客户备付金存管办法》和《银行卡收单业务管理办法》等。而对其余3类互联网金融机构的监管，我国尚;未形成较完善的监管体系。从其余3类互联网金融业务来看，P2P网贷由于业务规模大、风险传染性强、极易出现非法集资和网络诈骗行为，是当前互联网金融行业风险爆发最集中的地方。网贷之家数据显示，截至2016;年3月，我国共有P2P网贷平台2497家，贷款余额为6499.7亿元。其中，民营P2P网贷平台数量占比90.79%，贷款余额占比39.21%。在风险暴露方面，P2P网贷平台累计停业及问题平台数为15;23家，除两家国资系问题平台外，剩余均为民营系P2P网贷平台。促进P2P网贷阳光化、规范化发展，应尽快出台P2P网贷监管办法。与此同时，也应不断规范众筹融资和互联网金融产品的销售行为，根据互联网金融;机构实现的不同功能，分类出台相关监管制度和办法，防止互联网金融机构风险的相互传染，切实保护好金融消费者的合法权益。行业自律　底线思维金融行业的创新发展通常会经历三个阶段。一是由市场中为满足不同消费需;求的创新力量提供定制化的金融产品或服务。这些金融产品或服务具有混业的特征，并且没有相应的法律或监管条例适用，行业处于自发形成的野蛮生长过程。二是随着行业的迅速发展，金融风险不断积累，政府开始加强监管;，并通过完善行业自律，严格控制规模来规范行业的发展。三是市场力量和政府监管达到平衡后的稳步增长阶段。当前，我国互联网金融行业的野蛮生长阶段已经接近尾声，新设平台数目逐渐下降，行业风险正处于集中爆发阶;段。同时，政府已经开始对行业进行规范。这表明我国互联网金融行业已完成野蛮生长阶段，正向规范发展阶段过渡。这种过渡阶段，不仅需要政府的监管，同时也应通过行业协会加强行业自律。互联网金融机构、行业协会和;