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重庆南松医药科技股份有限公司 Chongqing Nansong Chemi-Tech Co., Ltd. 公开转让说明书 （申报稿） 主办券商 二○一五年九月 重庆南松医药科技股份有限公司 公开转让说明书 声 明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本公开转让说明书不存在任何 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和 连带的法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明 书中财务会计资料真实、完整。 全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公 司” ）对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票 的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假 不实陈述。 根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由 此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。 重庆南松医药科技股份有限公司 公开转让说明书 重大事项提示 本公司特别提醒投资者注意特别风险中的下列风险： 本节扼要披露特别提醒投资者注意的风险因素。投资者应认真阅读公开转让 说明书“第二节公司业务”之“六、公司所处行业情况”之“（三）基本风险特 征”以及“第四节公司财务”之“十四、可能对公司持续经营产生不利影响的风 险因素”的全部内容，充分了解本公司所披露的风险因素。 （一）汇率变动的风险 报告期内，公司出口销售收入占主营业务收入比例分别为 51.28%、62.72% 和 79.67%，呈逐年提高的发展态势，且主要以美元报价和结算。报告期内，公 司出口业务因汇率变动产生的汇兑损失分别为 23.62 万元、-19.41 万元和-24.50 万元，占同期净利润的比重分别为 38.93%、-5.26%和-7.99% 。 因此，随着公司产品出口规模的继续扩大，人民币对主要结算货币汇率的升 值使出口业务将面临一定的汇兑损失风险；此外，人民币的升值还将直接影响产 品的国际市场竞争力，对销售收入增长也会带来不利影响。 针对汇率风险，公司采取以下应对措施：首先，公司将通过加快技术创新， 提高产品技术含量和附加值来继续拓展利润空间以应对汇率风险。其次，公司将 积极拓展内销市场以及全球其他新兴市场，同时减少以美元进行结算的比例，从 而减轻人民币对美元汇率波动所带来的影响；最后，公司通过灵活制定合同价格 和结算方式以分散相关交易风险。在结算货币呈现贬值趋势时，公司会适当提高 销售价格，且企业通过调整结算时间的方式来规避汇率风险，一般情况下，如果 预测结算货币相对贬值，则尽可能推迟进口或通过协商延缓付款期限以规避相关 风险。 （二）出口退税政策变化的风险 报告期内公司主要出口产品为4.4-二乙基氨基-1-甲基丁胺和氨戊基氨基 醇，2015年4.4-二乙基氨基-1-甲基丁胺出口销售份额分别达到92.08%和 94.20%，因此国家关于企业出口退税的政策调整对公司经营业绩有一定的影响。 公司产品4.4-二乙基氨基-1- 甲基丁胺现行出口退税率为9%，氨戊基氨基醇为 13%。公司2007年7月1 日4.4-二乙基氨基-1- 甲基丁胺和氨戊基氨基醇出口退税率 由13%下调至5%，2008年12 日1 日起，4.4-二乙基氨基-1- 甲基丁胺和氨戊基氨基 醇的出口退税率由调5%上调至9% ；20015年1 日1 日起氨戊基氨基醇的退税率上 重庆南松医药科技股份有限公司 公开转让说明书 调至13%，4.4-二乙基氨基-1- 甲基丁胺维持9%的退税率不变。以2014年度为例， 公司出口销售收入为3445.15万元，直接计入主营业务成本的出口销售征退税差 额为275.61万元，退税率为9%，如果退税率每下调1个百分点，在产品售价