IPO上的条件及流程介绍2017.pptxVIP

IPO上市的条件及流程介绍 二零一七年十二月 目录 Contents 第一部分 IPO上市概要 IPO概述 IPO的意义 IPO的条件 第二部分 IPO上市流程 IPO概述 何为IPO IPO是Initial Public Offering的简称，即首次公开发行股票，也就是国内所称的上市。 IPO的意义 1.IPO是公司实现多渠道融资的一种手段 公司通过IPO可以一次性地获得股权性资金以支持企业的发展； 公司成功挂牌上市后，可以继续方便、灵活地从资本市场获得大量的资金支持（配股、增发、定向发行、发行可转债、发行企业债、发行权证等） IPO的意义 2.IPO是公司、股东及高管价值实现的最佳方式 净资产不再是衡量公司及股东价值的唯一标准，公司市值将成为衡量价值的重要标准； 股东、高管价值实现： -财富价值：股权/期权价值凸现 -无形价值：提高股东、高管的声誉 IPO的意义 除此之外，IPO还能给企业带来以下好处： 提高债务融资的能力 品牌、知名度提升 促进企业规范运作 有利于吸引优秀人才 IPO的条件 最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3,000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据 最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币5,000万元；或者最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元 发行前股本总额不少于人民币3,000万元 最近