供应链金融风险管控的全套路摘要-远东资信.PDF

远东研究·行业专题 2019 年4 月22 日 作 者：翁 欣 供应链金融风险管控的全套路 邮 箱：research@ ——应收类、预付类、存货类业务模式风险点全面解析 摘 要 供应链金融一般是针对中小企业的新型融资模式，将资金 相关研究报告： 流有效整合到供应链管理的过程中，既为供应链各环节企业提 供贸易资金服务，又为供应链弱势企业提供新型贷款融资服 1. 《你不可不知的企业应收 务，以核心客户为依托，以真实贸易背景为前提，运用自偿性 账款融资模式比较》， 贸易融资方式。 2019.3.22 供应链金融具有跨行业、跨地区及多主体的特征使得供应 2. 《一文读懂如何开展供应 链金融风险管理也具有复杂性和多样性。本文主要介绍了供应 链金融业务》，2019.4.18 链金融的风险类型，应收类、预付类、存货类不同业务模式下 的风险点做详细解析，并对建立供应链风险管理体系提出相关 建议。 1 / 8 请务必阅读正文后的免责声明 远东研究·行业专题 2019 年4 月22 日 2018 年 12 月 18 日，中央经济工作会议将防范化解重大风险作为三大攻坚任务的首要任务，防风险的重点是 防控金融风险。供应链金融一般是针对中小企业的新型融资模式，将资金流有效整合到供应链管理的过程中，既为 供应链各环节企业提供贸易资金服务，又为供应链弱势企业提供新型贷款融资服务，以核心客户为依托，以真实贸 易背景为前提，运用自偿性贸易融资方式。供应链具有跨行业、跨地区及多主体的特征使得供应链金融风险管理也 具有复杂性和多样性。本文主要介绍了供应链金融的风险类型，详细介绍了应收类、预付类、存货类不同业务模式 下的风险点做详细解析，并对建立供应链风险管理体系提出相关建议。 一、 供应链金融风险类型 供应链金融以银行为核心，对核心企业上下游中小企业的信息流、资金流和物流进行管理，并提供金融产品 及服务。供应链金融业务按照业务类型，主要分为应收类业务、预付类业务和存货类业务。应收类业务主要针对 上游供应商企业融资，预付类业务主要针对下游经销商融资，存货类业务对于存货做质押融资。供应链金融风险 主要包括市场风险、信用风险、操作风险和法律风险。 市场风险是指系统性风险，对于供应链金融，主要指质押物市场价格的波动导致质押物实际价值低于银行给 中小企业的融资额度时，中小企业可能会出现违约，进而就会给银行带来巨大的损失。市场风险多发生于应收账 款融资模式及存货融资模式。 操作风险是供应链金融业务最普遍存在的风险，供应链涉及的主体相对其他业务较多，结构关系更为复杂， 且当前供应链风险管理在我国还不成熟，业务操作流程有待进一步的修正和检验，这就使得操作风险的管理在供 应链金融的风险管理中尤为重要。在操作环节中，供应链金融业务容易出现由于信息不对称，物流监管方出具假 仓单和入库凭证，造成损失的情形。 信用风险指债务人未能履行先前承诺，未将贷款按时或者完全归还给债权人，从而给债权