银行与存贷业务.ppt

系統管理 起源 約在1970年代初期以後 目的 結合電腦科學、管理科學與計量經濟學的技巧，利用金融模型，來指導銀行經營的決策，以求的預期之淨值或財富之極大化。強調資產與負債整體的規劃與協調。 金融模型 線性規劃模型 財務規劃模型 缺口管理模型 六、資產管理中較重要的項目 (一)流動性風險 定義 銀行對於隨時可能發生的資金需求，其準備部位及流動性來源不足，亦即係源自銀行的變現能力與舉債能力不足所產生的風險。 種類 資金流動性風險:金融機構無法將資產變現貨取得足夠資金，以致短期內無法履行責任的風險。 市場流動性風險:市場深度不足或暫時失序(沒有交易)，金融機構無法處分持有的部位。 (二)利率風險 定義 銀行的財務狀況因利率與預期成相反方向的變動而惡化之風險。 管理方法 1.利率敏感性管理 2.利率差價管理 3.期間管理法 4.模擬管理法 5.其他管理方法如利率交換、期貨、選擇權及證券化 1.利率敏感性管理 (1)用途 (2)種類 (3)利率敏感性缺口 (4)利率敏感性缺口圖型 (1)用途 銀行利用資產與負債間利率敏感性缺口，選擇 適當之資產負債楚何及定價策略。 1.有效隔離或降低利率波動所可能發生之風險， 2.進而控制銀行資金運用利差之變動 3.達成盈餘最大化的目標。 註：利率敏感性缺口=利率敏感性資產-利率敏感性負債 資料來源:銀行實務 二版 三民書局股份有限公司 邱潤容著 2002年7月 P.188 (2)種類 資料來源:銀行實務 二版 三民書局股份有限公司 邱潤容著 2002年7月 P.189 類別 資產類 負債類 名稱 利率敏感性資產(簡稱RSA) 利率敏感性負債(簡稱RSL) 定義 指在某一段期間內其利率得隨著市場利率變動而重新調整之資產。例如機動利率計息之放款、與利率變動有關之投資等 指在某一段期間內其利率會隨著市場利率浮動之負債。例如機動利率計息之定期性存款、活期性存款及借入款等。 名稱 非利率敏感性資產 非利率敏感性負債 定義 指在某一段期間內其利率固定不變之資產。 指在某一段期間內其利率固定不變之負債。 註：銀行之資產主要指放款及證券等 註：銀行之負債產主要指存款及借入款等 利率敏感性資產與負債兩者之間的差額，實際上就是利率風險敞口（需要注意的是，選擇的時期劃分不同，則會得出不同的利率敏感性缺口）。利率敏感性缺口可用於衡量銀行淨利差收入對利率變動的敏感程度，即利率風險程度。 (3)利率敏感性缺口(1/3) 資料來源: MBA智庫百科 /wiki/%E9%A6%96%E9%A1%B5 (3)利率敏感性缺口(2/3) 利率敏感性資產＞利率敏感性負債，正缺口 利率敏感性資產＜利率敏感性負債，負缺口 此項缺口之正負及大小可影響銀行之收益及利率風險性。 缺口愈大對利率變動之敏感程度變愈高，反之則低。 資料來源:銀行實務 二版 三民書局股份有限公司 邱潤容著 2002年7月 P.189 (3)利率敏感性缺口(3/3) 銀行根據缺口分析報告和對未來利率的預 測，適時的對利率敏感性缺口進行管理，以 規避利率風險。 　 資料來源: MBA智庫百科 /wiki/%E9%A6%96%E9%A1%B5 (4)利率敏感性缺口圖型 資 產 負 債 ? 利率敏感性資產 $2 利率敏感性 利率敏感性 利率敏感性負債 $5 資 產 負 債 ?變動利率 ?可轉讓定期存單(CD) ?