个人或家庭财务报编制与分析(精).pptVIP

净资产投资比率模拟分析 项目/状况 1 2 3 4 5 6 生息资产 10万元 50万元 10万元 0万元 20万元 5万元 总资产 10万元 50万元 40万元 30万元 40万元 20万元 净值 10万元 10万元 10万元 10万元 10万元 10万元 生息资产比重 100% 100% 25% 0% 50% 25% 财务杠杆系数 1 5 4 3 4 2 净资产投资比率 100% 500% 100% 0% 200% 50% 家庭财务比率分析与财务诊断 衡量财富成长性的指标： 理财成就率＝目前的净资产／（目前的年储蓄＊已工作年数） 资产成长率＝资产变动额／期初总资产＝（年储蓄＋年投资收益）／期初总资产 ＝年储蓄／年收入＊年收入／期初总资产＋生息资产／期初总资产＊投资报酬率 ＝储蓄率＊总资产周转率＋生息资产比重＊投资报酬率 总资产周转率=（工作收入+理财收入）/资产 家庭财务比率分析与财务诊断 衡量生涯阶段财务充足率的指标： 财务自由度＝（净资产＊投资报酬率）／年支出 目标值为退休时等于１ 收支平衡点＝固定支出／工作收入净结余比率 相对收支率＝（目前的年收入／区域平均收入）／（目前的年支出／区域平均支出） 标准值为１ 家庭财务比率分析与财务诊断 衡量投资受市场变化影响程度的指标： 利率敏感度＝贷款－存款－债券投资额 衡量当利率水平有重大变化时应有的应急措施，该比率越高，利率变动对净资产的影响越大。 利率期限结构分析 衡量固定利率下市场利率变化与后续现金流量对存款收益率的影响 汇率敏感度＝外汇资产－外汇负债 股市走势模拟分析 个人财务诊断的要领 破解理财迷信 没财可理，如何理财 只要能守财，不必理财 规避理财陷阱 拖延开始积累财富的时间 没有预算概念，随意消费 盲目投资 不考虑负担能力的超额借贷 理财目标的合理性和可行性及改善方向 致富公式与生涯状况模拟分析 致富公式的运用原则 致富公式－净值成长率g=净储蓄／净资产 ＝Ｖ／Ｅ V/E=〔 (W-C)+(M-I)〕/E, W-C=S, M+F*r, I=L*I V/E= (S+F*r-L*i)/E=〔 S/A+F*r/A-L*i/A〕/(E/A) S/A=S/W*W/M*M/F*F/A, M/F=r g=V/E=(S/W*W/M*r*F/A+F*r/A-L*i/A)/E/A =〔 (1+sw)rf-il〕/e 其中，s=薪资储蓄率＝Ｓ毛储蓄／Ｗ薪资收入 　　　w=Ｗ薪资收入／Ｍ理财收入 致富公式与生涯状况模拟分析 r=投资报酬率＝Ｍ理财收入／Ｆ生息资产 f=Ｆ生息资产／Ａ总资产 i=Ｉ理财支出／Ｌ负债支出 l=Ｌ负债总额／Ａ总资产 e=Ｅ净值／Ａ总资产 净储蓄＝毛储蓄＋理财收入－理财支出 毛储蓄＝薪资收入－生活支出 理财收入＝生息资产＊投资报酬率 理财支出＝负债＊负债平均利率 致富公式与生涯状况模拟分析 如何提高净值成长率 提高薪资储蓄率s 提高投资报酬率r 提高生息资产占总资产的比重f 降低薪资收入占理财收入的比重w 降低净值占总资产的比重 可分四阶段行动计划： 第一，初入社会工作，只有工作收入。提高收入，坚持储蓄。 第二，理财收入低于工作收入。提高投资报酬率。 第三，理财收入大于工作收入。提高风险投资组合，控制风险。 第四，退休后只有理财收入。偏向收益稳定的债券投资。 以致富公式检验以前的理财轨迹 成功案例 失败案例 致富公式与生涯状况模拟分析 以致富公式对未来做模拟分析－成功案例 失败案例 收入支出与储蓄管理 家庭收入来源管理 家庭预算的编制与控制 家庭预算的运用策略 家庭收入来源管理 家庭收入来源分类与特性 受聘者－上班族 自营＋受聘－佣收族 一般自营者－小本开店族 专业自营者－自由职业者 小企业主 大企业主 下岗及其它面临再就业者 理财策略 上班族 特点 收入稳定,但额外收入较少 策略 严格控制现金流量 开源节流 不能超负荷购置资产和负债 定额定期储蓄以积累投资资产 加强理财投资 理财策略 自营+收雇-佣收族 收入特点 以佣金为主,受环境影响很大 策略 拟定不同收入状况下的收支模式,增加防御能力 每月储蓄=(当月收入-基本收入)*边际储蓄率 组合投资 理财规划时注意生涯规划顺序 理财策略 一般自营者-小本开店族 收入特点 取决于经营状况 策略 掌握CREATE观念 科学选择投资项目 进行科学的财务规划 考虑环境因素 理财策略 专业自营者-自由职业者 收入特点 收入较高,但不一定稳定 策略 维持高收入的同时积极理财,居安思危 理财策略 小企业主 收入特点 取决于经营状况 策略 善于选择帐户 灵活运用金融汇款方式 充分利用财务杠杆作用 有效防范风险 理财