现金流量构成及资金等值的计算.pptVIP

第二章 现金流量构成与资金等值计算 第一节 现金流量的分析 第二节 资金时间价值的计算 第三节 贷款利息的计算 工程经济分析（投资决策） 选定一个考察对象——系统 估计投资周期 确定时间单位 估算各个时间点上的现金流量 经济评价 1、现金流量的概念 系统实施带来的货币收入称为现金流入（以正数表示），系统带来的货币支出称为现金流出（以负数表示）。 现金流入和现金流出总称为现金流量。 一般以年（或季、月）为时间计算单位 现金：各种货币资金或非货币资金的变现价值 2、为了便于计算分析 ，假设： 现金的流出或流入不是发生在某年年初，就是发生在某年年末 现金流量的计算要点： 只计算现金的收支 不计算非现金的收支（如折旧、应收及应付款项） 全部投资财务现金流量构成 现金流入 产品销售收入 回收固定资产余值 回收流动资金 现金流出 建设投资（不包括建设期贷款利息） 流动资金 经营成本=总成本-折旧费-维简费-摊销费-利息支出 销售税金及附加 增值税 所得税 净现金流量(1-2) 自有资金财务现金流量构成 现金流入 产品销售收入 回收固定资产余值 回收流动资金 现金流出 (无须记入贷款) 自有资金 借款本金偿还 借款利息偿付 经营成本 销售税金及附加 所得税 净现金流量(1-2) 现金流量表构成的基本要素 产品销售（营业）收入 投资＝建设投资＋流动资金 经营成本