《上交所债券质押式报价回购业务介绍2012》.pptVIP

目录 客户临柜签订相关报价回购文件，待审核报备通过后开通报价回购权限，进行报价回购交易； 客户可以通过登陆网上交易客户端、或在营业部柜台进行委托交易； 交易时段为每个交易日的上午9:30-11:30，13:00-15:10； 每天定量挂牌，卖完即止； 单笔最低申报金额为5万元，超出部分需为1000元的整数倍； 交易遵循利率约定，时间优先，不可撤销的原则； 保利金07-保利金91产品，当日提前终止委托累计金额超过人民币3000万元，需要在前一交易日与我司进行预约； 所有投资者续约终止委托总金额不得超过当日该品种总规模的30%，所有投资者提前购回委托总金额不得超过当日该品种总规模的30%，当日发生上述情况，申银万国有权不再受理客户不再续做和提前终止的申请； 当天卖出证券所得资金，须在T+1日才可买入保利金产品； 当天卖出保利金产品，资金T+0日实时可用、T+1日可取。 斜土路营业部试点情况 （一）截至3月19日，累计签约客户55名，参与交易客户为24户。 （二）日均余额757.78万元，最高余额1587.9万元。 （三）在交易品种上，1天期（205001）占到所有交易品种的97%以上。 （五）在节假日期间，客户的需求大增。 （四）从签约客户类型看，主要为个人客户。 四、报价回购业务目前开展情况 （六）与股市行情呈现翘翘板效应。 16 55 1551 0 0 0 9 1542 2012-3-19 18 53 1587.9 0 0 0 9 1578.9 2012-3-16 6 53 511 0 0 0 19 492 2012-3-15 3 51 524.3 0 0 0 19 505.3 2012-3-14 5 48 592.9 0 0 0 27.2 565.7 2012-3-13 9 48 1192 0 0 0 27.2 1164.8 2012-3-12 8 36 1192.6 0 0 0 27.2 1165.4 2012-3-9 7 27 368.8 0 0 0 17.2 351.6 2012-3-8 4 19 42.3 0 0 0 8.2 34.1 2012-3-7 3 17 15 0 0 0 0 15 2012-3-6 合计 91天期 28天期 14天期 7天期 1天期 当日交易的投资者人数 已开户客户数 每日未到期余额（万元） 项目日期 债券质押式报价回购业务每日交易情况 四、报价回购业务目前开展情况 Page* 申银万国证券债券质押式报价回购业务介绍 一、报价回购业务介绍 二、报价回购业务投资者适当性管理 三、报价回购业务办理流程 四、报价回购业务目前开展情况 1 报价回购业务背景介绍 3 报价回购业务融入资金投资范围 4 报价回购业务优势 一、报价回购业务介绍 2 报价回购业务品种介绍 债券质押式报价回购业务，是一种限定在证券公司与符合条件的该证券公司客户之间、通过上交所综合业务平台进行交易确认，登记结算公司上海分公司提供净额非担保结算的特定债券质押式回购。 3月6日，我公司报价回购业务正式上线。试点初期，试点营业部数量为1家-上海斜土路营业部，规模为1亿，融入资金全部投资于银行协议存款。 试点运行1个月后，我公司可以在履行相关报备程序后扩大试点营业部数量，业务规模可逐步扩大至20亿元，3个月后可以在履行相关报备程序后扩大融入资金投资范围。 1、报价回购业务背景介绍 上交所：交易确认 登记公司：资券结算 资金融入方：证券公司须以足额自有债券作为质押物，并由上交所和登记公司进行管理。 资金融出方：客户 参与报价回购以获取高于银行同期存款利率的收益，需要资金时，可随时赎回。 不自动续做 自动续做 续作情况 205030 205010 205008 205007 205001 代码 品种 1天 7天 14天 28天 91天 提前购回 不可提前购回 可提前购回 收益率 公司根据市场情况在约定范围内决定每日年收益率(包括到期收益率和提前购回年收益率），并通过交易系统和公司网站网上营业厅公布。 计息模式 所有产品购买当日计息，到期当日不计息。 自动到期利息 = 本金 × 到期年收益率 × 实际回购天数（比如1、7、14、28、91天期，遇节假日天数相应顺延增加）/ 365 提前购回利息 = 本金 × 提前购回年收益率 × 实际回购天数 / 365 交易数量 最低交易量为50手，超出部分以1手(1000元)的整数倍增加，上限为该品种的可申购余额。 交易时间 交易日9：30～11:30,13:00～15:10 2、报价回购业务品种介绍 业务试点初期 依据谨慎性原则，报价回购业务融入资金全部投资于银行协议存款，银行协议存款的规模与期限根