基金经理系列分析报告之105：华泰柏瑞基金盛豪.pdfVIP

证券研究报告 基金经理揭秘系列之105：华泰柏瑞基金盛豪 报告发布日期：2020/6/3 风险提示：本内容为客观数据陈述，基金经理历史业绩不保证未来，请投资者知悉。 投资要点 ◆ 盛豪，硕士，2012年9月加入华泰柏瑞基金管理有限公司，历任量化投资部研究员、基金经理助理， 现任量化投资部总监。 ◆ 华泰柏瑞量化优选 （000877.OF）成立于2014年12月17日，基金规模为7.45亿元。 ⚫ 年化收益9.54% ，年化超额收益7.59% ，年化跟踪误差为4.15%、年化信息比率为1.83； ⚫ 相对基准指数季度胜率66.67%、月度胜率65.45% ； ⚫ 高仓位运作、2020Q1仓位降至85% ，多数中信一级行业超低配幅度不高于4% ； ⚫ 2019年末持股154只，其中沪深300指数成分股权重占比68.59% ，基金更侧重全市场选股； ⚫ T-M模型与H-M模型都显示，基金经理任职以来具有显著的选股能力； ⚫ 偏好配置高盈利、低估值的股票，由于全市场选股，相对沪深300在小盘股上有负暴露。 Barra与 Brins