期货操作务实反败为胜精选.ppt

资金管理：看对方向也会大亏！ 避免大亏 —— 赢利将是水到渠成！ 大赢 大亏 小亏 小赢 亏 赢 大 小 人们的普遍心理 ? 当盈利时倾向于风险规避 ? 当亏损时倾向于风险偏好 —— 我们要做的是克服上述普遍心理 ? 情绪对智慧有很强的摧毁力 ? 因为恐惧（情绪），所以需要建立交易系统 期货交易中的墨菲法则 ? 假定你把一片干面包掉在地毯上，这片面 包的两面均可能着地。但假定你把一片一 面涂有一层果酱的面包掉在地毯上，常常 是带有果酱的一面落在地毯上（麻烦）。 如果某件事有可能变坏 的话，这种可能性就会 成为现实。 期货交易中的墨菲法则 ? 墨菲法则告诉我们：你若想提前知道哪些交易有 可能遭受损失，这类交易就包括： a ．那些你不曾建立保护性的止损委托的交易 b ．由于不谨慎而持有过多的头寸，超过了你应 该持有的头寸。 ? 为避免墨菲法则交易的负面影响，应当坚持： a ．无论何时都要为所持有的头寸建立保护性的 止损委托；（ 止损 ） b ．帐户积计合约数规定一个上限，而且无论 在何种情形下都不要超过这个数。（ 仓位控制 ） 期货市场价格波动特点 ? 狂风巨浪 ( 震荡市 ) ? 风平浪静 ( 盘整市 ) ? 涨潮 ( 牛市 ) ? 退潮 ( 熊市 ) 顺势而为 ? 期货重势不重价 ? 不要逆势操作 ? 抢反弹和逃顶 ? 期货有没有价值投资？ ? 行情预测重要吗？ ? 短线和长线的信息干扰 期货操作的总体方针 ? 为了回避风险和灾难，我们的操作一定要 遵循某种安全原则，这就是： ? 顺势而为 。 期货交易的生存法则 ? 许多人凭着聪明才智来到期货市场，但带 走的是失落与悔恨。 – 促成这样局面的原因是什么？ – 个人的小智慧。人的聪明在市场的面前显得苍 白，我们当摆正自己的位置： ? 市场是第一位的， ? 人的主观评判是第二位的； ? 由此，认识到自己的有限与市场的博大， 才能回避一次次重大损失。 期货交易的生存法则 ? 生存法则是什么？ ? 答案是 : ? 第一时间无条件止损，并要始 终坚持而不心存侥幸 。 止损的学问 ? 止损的目的是在投资者进行了错误决策后 及时终止可能带来的损失 ? 在实际操作中，出于人类对损失的本能逃 避，大多数投资者往往在面对损失时会出 现拖延、逃避和慌乱 止损的三大误区 ? 误区一：损失可以“拖”回来 – 优柔寡断，心存侥幸，放弃执行止损计划 ? 误区二：频繁止损，越止越损 – “一朝被蛇咬、十年怕井绳”，走入另一个极 端，不自信，设置止损时没有规律，频繁损失， 频繁止损 ? 误区三：止小损、亏大钱 – 当损失在 10% 以内时能够及时理性的止损，可 当损失超过 50% 时却不愿止损 资金管理 ? 仓位比方向更重要 ? 重要临界点： 30% ? 小心：小仓位也会变成重仓！ 参与期指交易的四大要点 ? 充分了解交易品种的交易制度 ? 严格进行 资金管理 ? 及时 止损 ，不怕错就怕拖 ? 制胜金钥匙： 系统交易方法 一个好的交易系统的标准 ? 有明确的介入和平仓点位 ? 有明确的止损、止赢条件 ? 有合理的资金管理策略 期货投资高手的标准是什么？ ? 一轮行情的输赢说明不了任何问题。 ? 连续多少年都赢利、稳定的赢利才是正途。 ? 系统不断完善 ? 心理持续修炼 ? 国联高手领路 ? 自行悉心感悟 反败为胜 —— 金融危机背景下的理财方式 国联期货 上海营业部 百年一遇的全球金融危机 ? 股市在跌，深套其中； ? 楼市在跌，市值缩水； ? 黄金在跌，安全保值？ ? 储蓄保值，降息和通胀！ — 全球金融危机，我们能否独善其身？印尼，冰岛 我们如何安排资产？ 我们能否反败为胜？ 与期被动死等， 不如主动出击！ 全球金融危机下的投资策略 ? 商品期货成为国内唯一风险可控的投 资工具 – 股市 – 房产 – 基金 – 实物黄金 – 。。。。。。 期货与股票区别 ? 期货 股票 ? T+0 交易 T+1 ? 可以做空 只能做多 ? 保证金制、以小博大 全额交易 ? 涨跌停板 5% 10% ? 手续费万分之几 手续费千分之几 ? 有持仓期限 无期限 ? 品种数量有限，简单易学 股票品种众多 ? 全球市场联动透明公开 不透明 ? 开户免费方便 收费、麻烦 投资商品期货的七大理由 ? 双向交易，是目前国内唯一风险可以自己把握的投资 – 股市的风险小吗？ – 熊市你有机会吗？ ? 期货的杠杆效应，小资金做大生意 – 小资金也可以做期货 ? T+0 交易，马上改正错误，流动性最好 ? 股指期货，面临巨大机会 – 股指期货是期货，不是股票 – 股指期货的合格投资者，从新手到高手 ? 组合投资工具的必要部分 – 黄金投资，期货代替现货 做期货应该是怎样的情景？ ? 是最好