一级建造师经济讲义.docx

IZIOIOOO工程经济金的时间价值 重点资金时间价值的计算 1掌握资金时间价值的概念 2掌握现金流量的概念与现金流量图的绘制 3重点掌握等值的计算 4熟悉名义利率和有效利率的计算。该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 ZIOIOII掌握利息的计算 一、 资金时间价值的概念 资金是运动的价值，资金的价值是随时间变化而变化的，是时间的函数，随时间的推移而增值，其增值的这 部分资金就是原有资金的时间价值。该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 其实质是资金作为生产要素，在扩大再生产及其资金流通过程中，资金随时间的变化而产生增值。 影响资金时间价值的因素主要有：该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 资金的使用时间。2.资金数量的大小 3.资金投入和回收的特点 4.资金周转的速度 二、 利息与利率的概念 利息就是资金时间价值的一种重要表现形式。通常用利息额的多少作为衡量资金时间价值的绝对尺度 ，该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 用利率作为衡量资金时间价值的相对尺度。 （一） 利息 在借贷过程中，债务人支付给债权人超过原借贷金额的部分就是利息。从本质上看利息是由贷款发生利润的 一种再分配。在工程经济研究中，利息常常被看成是资金的一种机会成本。该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 （二） 利率 利率就是在单位时间内所得利息额与原借贷金额之比， 通常用百分数表示。用于表示计算利息的时间单位称该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 为计息周期利率的高低由以下因素决定。 首先取决于社会平均利润率。在通常情况下 ，平均利润率是利率的最高界限。 取决于借贷资本的供求情况。 3. 借出资本的风险。 4. 通货膨胀。5. 借出资本的期限长短。该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 （三） 利息的计算 单利 所谓单利是指在计算利息时，仅用最初本金来计算，而不计人先前计息周期中所累积增加的利息 ，即通常所该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 说的”利不生利”的计息方法。其计算式如下 ： It = PX i单 式中：I t—代表第t计息周期的利息额 P—代表本金 i单一计息周期单利利率 而n期末单利本利和 F等于本金加上总利息，即： F=P+ In = P（1 + nx i单）该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 式中In代表n个计息周期所付或所收的单利总利息 ，即：I n= PX i单Xn 在以单利计息的情况下，总利息与本金、禾悴以及计息周期数成正比的关系 例：假如以单利方式借入 1000元，年利率8%,四年末偿还，则各年利息和本利和如下表所示。 单利计算分析表单位：元该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 使用期 年初款额 年末利息 年末本利和 年末偿还 I 1000 1000 X 8%=80 1080 0 2 1080 80 1160 0 3 1160 80 1240 0 4 1240 80 1320 1320 复利 所谓复利是指在计算某一计息周期的利息时，其先前周期上所累积的利息要计算利息，即“利生利 ”、“利滚利”该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 的计息方式。 例：数据同上例，按复利计算，则各年利息和本利和如下表所示。 复利计算分析表单位：元该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 使用期 年初款额 r 年末利息 年末本利和 年末偿还 1 1000 1000 X 8%= 80 1080 0 2 1080 1080 X 8%= 86.4 1166.4 0 3 1166.4 1166.4 X 8%= 93.312 1259.712 0 4 1259.712 1259.712 X 8%= 100.777 1360.489 1360.489 从两个例子可以看出， 同一笔借款，在利率和计息周期均相同的情况下， 用复利计算出的利息金额比用单利该文档为文档投稿赚钱网作品，版权所有，违责必纠 计算出的利息金额多。且本金越大、利率越高、计息周期越多时，两者差距就越大。 复利计算有间断复利和连续复利之分。 按期（年、半年、季、月、周、日）计算复利的方法称为间断复利 （即普通复利） 按瞬时计算复利的方法称为连续复利。在实际使用中都采用间断复利。 （四）利息和利率在工程经济活动中的作用 利息和利率是以信用方式动员和筹集资金的动力 利息促进投资者加强经济核算 ，节约使用资金 利息和利率是宏观经济管理的重要杠杆 利息与利率是金融企业经营发展的重要条件 IZIOI012 掌握现金流量图的绘制 一、 现金流量的概念 在考察对象整个期间各时点 t上实际发生的资金流出或资金流人称为现金流量 其中：流出系统的资金称为现金流出 ，用符号（CO）t表示 流