期货交易第 计算题.pptVIP

计算客户权益 客户权益 ＝ 当日结算准备金余额＋当日交易保证金 ＝ 283,350 ＋ 444,456 （ 3 ）计算风险率 ＝ 61.07% % 100 ? ? 客户权益 当日交易保证金 风险率 % 100 806 727 456 444 ? ? , , 练 习 12 月 1 日某结算账户的资金和期货合约余额分别为： 可用资金 合约 小麦 1103 棉花 1101 多头 空头 多头 空头 ￥ 100,000 10 0 0 12 12 月 2 日，该客户进行了如下交易： -- 以 2,100 元 / 吨的价格增仓买入 5 手小麦 1103 ； -- 以 4,000 元 / 吨的价格平仓买入 2 手棉花 1101 。 12 月 1 日，小麦 1103 、棉花 1101 的结算价分别为 2,200 元 / 吨、 3,800 元 / 吨。 12 月 2 日，小麦 1103 、棉花 1101 的结算价分别为 2,280 元 / 吨、 3,900 元 / 吨。 假设期货公司规定的交易保证金比例为持仓合约价值的 10% ， 交易手续费为成交金额的 2 ‰。请你对该客户 12 月 2 日的交易进行 结算。 时 间 小麦 1103 棉花 1101 交易 方向 成交 价格 合约 数量 当日 结算价 交易 方向 成交 价格 合约 数量 当日 结算价 12 月 1 日 余额 10 多头 2,200 12 空头 3,800 12 月 2 日 交易 明细 多增 买 2,100 ＋ 5 2,280 空平 买 4,000 － 2 3,900 余额 15 多头 10 空头 1 、计算当日盈亏 （ 1 ）平历史仓盈亏 当日平仓买入的 2 手棉花空头合约； （ 2 ）当日开仓持仓盈亏 当日增仓买入的 5 手小麦多头合约； （ 3 ）历史持仓盈亏 以前持有且尚未平仓的 10 手小麦 米多头合约、 10 手棉花空头合约。 计算题 一、期转现交易 期转现购销货物价格计算公式 ( 包括期货头寸盈亏在 内的购销价格 ) 假如甲为买方，乙为卖方 甲购货价格＝甲乙商定的交货价格＋平仓亏损 ( 或－平仓盈利 ) 乙销货价格＝甲乙商定的交货价格＋平仓盈利 ( 或－平仓亏损 ) ? 假若小麦价格如下， 期货价格 1240 元 / 吨 现货价格 1200 元 / 吨 建仓价格 甲买入： 1100 元 / 吨 乙卖出： 1300 元 / 吨 ? 如果商定平仓价格大于商定交收货物价格 假如商定 平仓价格 为 1240 元 / 吨，商定的 交收 小麦 价 格 为 1200 元 / 吨，求甲购小麦价格及乙销小麦的价格 ? 甲购货价格＝甲乙商定的交货价格＋平仓亏损 ( 或－平仓盈利 ) ? 甲购小麦价格： 1060 元 / 吨＝ 1200-(1240- 1100) ； ? 乙销货价格＝甲乙商定的交货价格＋平仓盈利 ( 或－平仓亏损 ) ? 乙销小麦价格： 1260 元 / 吨 =1200 + （ 1300- 1240 ）。 二、当日盈亏 当日盈亏 ＝ 平仓盈亏 ＋ 持仓盈亏 当日盈亏＝ ∑ [ （卖出成交价－当日结算价）×卖出量 ] ＋∑ [ （当日结算价－买入成交价）×买入量 ] ＋ ∑ [ （上一日结算价－当日结算价）× （上一日卖出持仓量－上一日买入持仓量） ] 关于盈亏计算公式的相关解释 1 、计算盈亏时，总是用卖价减买价； 2 、凡当日未平仓的合约，在计算其盈亏 时，总是用当日结算价作为该未平仓合约的 平仓价； 3 、凡以前持有的历史仓，不管当日是否 平仓，在计算其盈亏时，总是用上一交易日 的结算价作为该历史仓的开仓价。 例：某投资者在 2011 年 3 月 2 日上午开仓买入 40 手玉米 1109 （每手 10 吨），成交价为 2,000 元 / 吨。当天下午又卖出平仓 30 手玉米 1109 ， 成交价为 2,030 元 / 吨， 3