亿欧-2019消费金融创新模式研究报告-2019.11-90页-WN9.pdf

2019消费金融创新模式研究报告 亿欧智库 /intelligence Copyrights reserved to EO Intelligence, November 2019 前言 回顾中国消费金融发展 ，金融机构多元化、金融产品多样化和金融科技普及化预示着 ，日益开放的金融环境为消费金融带来了许多发展 机遇和探索创新的空间。 创新行为的推动力可以归为两类：市场主导和政策鼓励。相较于国际领先金融体系表现出监管鼓励为主的创新行为 ，亿欧智库认为中国 金融创新特征表现出 ，以市场行为为根本动因的创新形式。随着创新行为逐渐多元化 ，激发市场活力的同时 ，金融监管的对象也在不断 扩大。但是由于消费金融创新尚处于快速发展的成长阶段 ，创新行为往往会使新技术、新产品应用的风险被忽视 ，导致金融监管具有一 定的滞后性。随着金融对外开放的步伐逐渐加快 ，金融治理正向更成熟的国际市场靠拢。 亿欧智库基于对市场的长期观察 ，围绕 “市场主导的创新行为” ，尝试梳理现今消费金融创新的各种模式 ，从不同消费金融参与主体出 发 ，洞察各类创新模式的源起和发展现状 ，剖析不同创新模式的业务优势和存在问题 ，以监管合规要求为根本 ，为企业防范风险提供建 议。同时 ，对消费金融创新实践中存在的问题和监管空白领域进行梳理 ，希望可以为监管机构提供参考。 本次报告引入全球视角 ，筛选全球具有代表性的消费金融企业进行分析 ，试图通过结合国外消费金融发展背景及成功经验 ，基于中国消 费金融发展趋势及现状 ，对中国消费金融创新思路提出几点建议。由于专业领域和视野有限 ，本报告难免有错漏或不当之处 ，敬请读者 批评指正。 2 EO Intelligence 研究范围  消费金融作为信用资源分配的一种形式 ，通过短期消费信贷和长期消费信贷 ，实现信用资源在产业部门间的重新分配 ，帮助消费者 优化跨期消费储蓄。同时可以有效提高消费者消费水平 ，扩大社会消费总需求。基于中国人民银行 《中国区域⾦融运⾏报告(2018)》 中对消费金融的定义 ，亿欧智库认为住房按揭贷款和汽车贷款在额度、期限、经营主体、产品逻辑上 ，与其它消费贷款相差较大 ， 因此衍生出狭义的消费金融定义 ，排除统计范围内的住房按揭贷款和汽车贷款。  信用贷款可以根据有无消费场景/固定用途分类为：特定消费贷款和非特定消费贷款 （也称为现金贷 ），但是消费场景或用途在实际 环境中 ，除了特定的消费金融产品自动关联场景及用途外 ，几乎全部由消费者自行填写 ，不具备可考察性。因此非特定消费贷款作 为消费金融的种类之一 ，被纳入本次研究范围。  此份报告立足于狭义消费金融定义 ，研究范围包括特定消费贷款和非特定消费贷款 ，开展后续研究及企业筛选。 广义 包括传统商业银⾏向消费者发放的住房 按揭贷款、汽车贷款、信⽤卡和其他贷 款等 ，持牌消费⾦融公司向消费者提供 的专项贷款、购物分期等 ，以及基于⽹ 上购物等消费场景，为消费者提供线上 购物分期等服务的新兴互联⽹消费⾦融 狭义 EO Intelligence 广义消费金融范畴中，不包括住房按揭贷款 3 和汽车贷款的消费金融业务 目录 P05 Part 1.中国消费金融发展现状 P52 Part 3.中国消费金融发展建议 1.1 中国消费金融源起与分类 3.1 全