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金融保险我国农村金融监管制度 的博弈分析 我国农村金融监管制度的博弈分析 摘要:深化农村金融体系改革，应以市场化原则重构农村金融组织体 系，建立合理的金融监管体系，完善金融风险管理和补偿机制。本文 从农村信用合作社的监管入手，用博弈论的分析方法寻求纳什均衡分 析这壹问题，最后提出监管制度创新的建议。 关键词:农村金融；监管；纳什均衡 我国是壹个农业大国，金融支持对农业发展具有重要作用。现阶段 我国农村金融体系变革滞后，制约着农村经济的进壹步发展。因此 深化农村金融体系改革，以市场化的原则构建农村金融监管体系完 善农村金融风险管理和补偿机制，构筑壹个高效､合理的农村金融体 系显得尤为必要和紧迫。 壹､我国农村金融监管体制存在的缺陷 目前，我国已经初步建立起壹个分工负责､相对独立的金融监管组织 体系，防范和化解金融风险的能力不断加强。但从审慎性风险监管和 农村金融市场发展的实际情况见，现行的农村金融监管体制仍存在许 多缺陷，尚不能有效监控农村金融风险。集中表当下以下几方面。[1] 1.风险控制主体缺位，使监管难以全面有效。壹个有效的金融风险控 制体系应由三个系统构成:市场约束条件下的外部银行､证券､保险 风险监控系统，被监督金融机构自身内控系统和社会监督体系。但目 前这三个体系均存在问题。首先，外部监管系统银监会､证监会､保 监会由于机构､人员､素质有限难以有效监管。同时由于历史遗留下 的原因，农村金融机构且不在三会有效监管范围之内，由于缺少了必 要的约束机构，农村金融机构防范和化解金融风险能力不强。其次， 被监管农村金融机构，如具有国有商业银行和准集体性质的农村信用 合作社，由于产权制度和法人治理结构的缺陷使得内控机制难以有效 建立，内部资产结构不合理，资产负债率高，流动性资产比重低，给 农村信用合作社运作带来了很大的风险。第三，社会监督体系发展滞 后，外部审计服务机构行为不规范､不诚信，舆论监督､信息披露制 度尚不健全，也是农村金融机构监管不足的因素之壹。 2.农村金融监管目标错位，使外部监管职能难以充分发挥。银监会､ 证监会､保监会集金融监管､维护金融安全和社会稳定多重职能于 壹身，在缺乏存款保险制度和维护社会稳定的大前提下，监管部门在 对农村金融机构监管的时候，只得以牺牲监管效率､降低监管要求或 和监管对象某种程度的妥协来维护社会､金融稳定；同时由于复杂的 内外部条件和环境的制约，地方保护主义和部门利益的影响，监管权 力和责任不对称，给监管带来了难度；再加上农村金融机构具有很大 的扶农性､政策性的特征，和商业银行的特性有很大的差异，使得三 会对商业银行的监管措施在对农村金融机构监管时就显得不足，金融 监管职能难以充分发挥。[2] 3.监管机构之间､监管机构和中央银行之间信息不对称，难以形成高 效监管合力。目前，银行､证券､保险三大监管机构之间的协调机制 尚不健全，中央银行和监管机构信息难以共享，监管的政策措施相互 重叠或相互抵触的现象时有发生。中央银行和金融监管部门在金融机 构出现流动性风险或退出市场等救助方面，由于信息不对称，可能造 成由于中央银行救助过度，导致金融机构和金融机构负责人的 “能力 风险”和 “道德风险”，或为金融机构提供了监管套利的可能性。[3] 农村金融中很大壹块是农村信用社的监管，为了更具体更深入地分析 农村金融，笔者细化到对农村信用社的监管这个分枝上，且引入经济 学上的博弈论来分析这壹问题。 二､我国农村金融监管模型分析——农村信用社纳什均衡分析 农村信用社的金融监管是指金融监管的特定主体对农村信用社的 场准入业务运营及市场退出等进行全方位监督管理的活动。作为政府 宏观经济调控及规制金融活动的壹项重要手段，其基本含义是维持农 村信用社安全及稳健运营，从而在整体上确保农村金融体系的安全和 农村金融秩序的稳定。长期以来，中国人民银行和银监局按照对商业 银行的监管模式对农村信用社进行监管，这和农村信用社的运营现实 存在着较大差别，难以适应农村金融发展的要求。[4]在市场经济条 件下，信用社开展农村金融业务的行为可有俩种纯策略选择:即信用 社是选择合理运营，可持续方式，仍是不合理和违规运营，不可持续 方式。合理运营时信用社的收益为 v ，不合理和违规运营时收益为u ， 假定 u>v 。政府在金融监督方面也有俩个可供选择的纯策略检查和不 检查。假设政府检查需耗费壹定的费用 c ，壹旦发现信用社进行不合 理和违规运营，则处以惩罚 f 。在这个博弈中，信用社和政府的决策， 均由双方独立做出即壹方在做出选择时，不知道另壹方