P2P网络借贷风险的政府监管研究.pdf

摘 要 P2P 网络借贷是互联网高速发展与金融创新结合的产物，是我国“普惠金融” 的有效补充。我国P2P 网络借贷行业发展过程中暴露出种种问题，特别是近年来 的P2P 网络借贷风险大规模爆发，严重影响了我国社会经济的整体平稳发展。这 同时也反映出我国对P2P 网络借贷行业的政府监管存在重大缺陷。当前，我国 P2P 网络借贷行业进入了历史阵痛期，为增强我国P2P 网络借贷政府监管的有效 性，寻求提高政府监管有效性的对策，促进该行业的健康发展，开展本研究。 本文运用全面风险管理理论、政府监管理论和公共利益理论，采用文献研究 法、比较研究法等方法，首先分析了P2P 网络借贷的特征和运营模式，P2P 网络 借贷依赖互联网金融技术，具有用户广泛、分散且门槛低，经营灵活、运行高效， 借贷周期短，资金流转快，投资收益高、风险高等特点，并有多种运营模式。P2P 网络借贷自身的这些特点暗含着巨大的风险隐患。其次，对我国P2P 网络借贷行 业的发展现状、存在的风险及风险成因进行阐述。我国P2P 网络借贷行业目前行 业规模在缩小，正常运营平台的数量已降至300余家，成交总量也大幅下滑，可 归因于风险的大规模爆发，政府监管缺位。目前，我国P2P 网络借贷行业存在违 约风险、违法违规风险、流动性风险、实际操作风险、技术风险等五大突出风险。 风险与监管是对立统一的关系，二者相互影响。这些风险点增加了政府监管的难 度，对监管技术提出了新要求，同时科学有效的监管可以有效防范风险，促进行 业发展。再次，对我国P2P 网络借贷政府监管现状及存在的问题开展研究。我国 P2P 网络借贷政府监管在意识上没有跟上行业的形势变化，与实际监管需要之间 存在差距。本文对我国目前P2P 网络借贷政府监管存在的社会信用体系不健全、 政府监管制度建设滞后、政府监管部门的自身建设需要改进、政府监管法律法规 有待健全、政府监管信息通道需要进一步畅通等问题逐个进行解析。最后，从现 实角度对我国P2P 网络借贷政府监管体系的完善提出建议，寻求政府监管的有效 机制，具体的建议和对策是树立全新政府监管理念、增强政府法律法规监管力度、 明确政府监管主体责任、加快政府监管制度建设、丰富政府监管手段。 我国政府只有对P2P 网络借贷行业实施全面有效监管，构建和完善内外部风 险监管体系，才能保障P2P 网络借贷各方的合法权益，在一定程度上保证P2P 网络借贷行业的健康发展。 关键词：网络借贷；风险；政府监管 I Abstract P2P online lending istheproduct ofthe combination oftherapid development of the Internet and financial innovation, and is an effective supplement to "inclusive finance" in China. Various problems have been exposed during the development of China's P2P online lending industry, especially the large-scale outbreak ofP2P online lending risks in recent years, which has seriously affected the overall stable development of China's social economy.This alsoreflectsthat there aremajor defects in government supervision of P2P online lending industry in China. At present, China's P2P online lending industry has entered a period of historical pains. In order to enhance the effectiveness of China's P2P online lending government regulation, to seek countermeasures to improve the effecti