中级会计职称《财务管理》全书各章重点分析.pdf

0.1 0.2 0.4 0.2 0.1 要求：⑴计算最优经济订货量、年最优订货次数 经济订货批量 = （2KD/Kc）1/2 = （2*25*3600/20 ）1/2=95 年订货次数 =3600/95=38 次 K →每次订货的变动成本 D →年需要量 Kc →单位储存成本 ⑵按企业目前的保险储备标准，存货水平为多少时应补充订货： 交货期内平均需求 =50*0.1+60*0.2+70*0.4+80*0.2+90*0.1=70 千克 含有保险储备的再订货点 =70+30=100 千克 ⑶企业目前的保险储备标准是否恰当： ① 设保险储备为 0，再订货点 =70 一次订货期望缺货量 =10*0.2+20*0.1=4 （即缺货量* 概率） 缺货损失 =4*38*100=15200 保险储备成本为 0 缺货损失和保险储备成本合计为 15200 元 ② 设保险储备为 10，再订货点 =70+10=80 一次订货期望缺货量 =10*0.1=1 （即缺货量* 概率） 缺货损失 =1*38*100=3800 保险储备成本为 10*20=200 缺货损失和保险储备成本合计为 4000 元 ③ 设保险储备为 20，再订货点 =70+20=90 一次订货期望缺货量 =0 即缺货量 * 概率） 缺货损失 =0 保险储备成本为 20*20=400 缺货损失和保险储备成本合计为 400 元 因此合理保险储备为 20 千克 ，相关成本最小，由此判断企业目前的保险 储备标准过高。 ④ 按合理保险储备标准，企业的再订货点是多少？ 企业的再订货点 =70+20=90 千克 例 2. ：某公司拟购买一台设备，有 A、B两企业提供的设备可供选择 , 有关资 料如下： A 企业的设备价格为 100 万元，信用条件（ 2/10 ，1/20 ，N/90 ） B 企业的设备报价如下： ⑴ 10 天内付款，价格为 97 万元 ⑵ 11-30 天内付款，价格为 98.5 万元 ⑶31-60 天内付款，价格为 98.7 万元 ⑷61-90 天内付款，价格为 100 万元 假设企业资金不足，可向银行借入短期借款，银行短期借款利率为 10%，每 年按 360 天计算，要求： ① 如果从 A 企业购买设备，计算不同时间放弃现金折扣的成本 从 A 企业购买设备时： 放弃第 10 天付款现金折扣的成本： 2%/ （1-2%）*360/ （90-10 ）=9.18% 放弃第 20 天付款现金折扣的成本： 1%/ （1-1%）*360/ （90-20 ）=5.19% 由于放弃折扣成本率小于货款利率，所以应选择信用期付款，在 90 天付款。 ② 如果从 B 企业购买设备，计算不同时间放弃现金折扣的成本： 10 天内付款，放弃折扣的成本 =3%/ （1-3%）*360/ （90-10 ）=13.92% 11-30 天付款，放弃折扣的成本 =1.5%/ （1-1.5% ）*360/ （90-30 ）=9.14% 31-60 天付款，放弃折扣的成本 =1.3%/ （1-1.3% ）*360/ （90-60 ）=15.81% 第 10 天付款净收益 =3-97*10%/360*80=0.84 万元 第 30 天付款净收益 =1.5-98.5*10%/360*6