学习国际信贷的体会.pdfVIP

精品文档 学习小结 20080410090216 王笑 08 金融（ 2 ）班 在学习国际信贷的过程中， 印象最深的是在计算银团贷款各方的收费 时，遇到的问题 现需要提供总额 4 亿的银团贷款 牵头行（ 1 家） 经理行（ 8 家） 参与行（ 20 家） 包销 8000 万 4000 万 实际提供 4000 万 2000 万 1000 万 其中： 牵头费为 0.125% 管理费 0.125% 参与费 0.25% 参与费 管理费 计算牵头费、管理费与参与费 牵头费 =4 亿*0.125%=50 万 . 精品文档 管理费：牵头行 8000 万*0.125%*10=100 万 经理行 2000 万*0.125%*10=25 万 参与费：牵头行 4000 万*0. 25%=10 万 经理行 2000 万*0. 25%*8=40 万 参与行 1000 万*0. 25%*20=50 万 对于这个问题， 我之前一直存在一个疑问， 为什么在计算管理费 的时候牵头行就可以按其包销的金额为依据， 但是经理行却只能以其 实际提供的数额计算呢？按这种方法牵头行就可以获得两倍的收费， 表面上看对于其他银行来说， 这似乎是不公平的。 不利于调动经理行 的积极性。 但是在后来的学习过程中， 我逐渐理解了， 我认为牵头行之所以 能获得以包销金额为基础的管理费，是有道理的。 1、从牵头行和经理行的定义出发 牵头行是指包销银团贷款份额较大的银行， 在经理团成员中居于 最高位置。是银团贷款的组织者。通常牵头行即是安排行。牵头行通 常是由借款人根据贷款需要物色的实力雄厚、在金融界享有较高威 望、和其他行有广泛联系的、 和借款人自身关系密切的大银行或大银 行的分支机构。 在银团贷款的组织阶段， 牵头行是沟通借贷双方的桥 梁，并由此承担相应的权利和义务。 经理行是指在金额较大、 参加行众多的银团贷款中， 由牵头行根 . 精品文档 据各家银行所承诺的贷款金额和级别给予的地位， 是银团组团阶段承 担组团任务的银行。 各经理行组成银团贷款的经理团， 主要负责组织 评审贷款项目和组团的可行性， 与牵头行讨论贷款文件， 直至贷款合 同签署等工作。 由两行的定义可以推理出， 牵头行在组织银团贷款中的作用是大 于经理行的，一个银团贷款可以没有经理行，但是不能没有牵头行。 经理行在银团贷款中只是辅助牵头行开展工作的。 2、我国法律对银团贷款职责的规定 依我国《银团贷款业务指引》的规定，银团贷款中牵头行的职责 主要有： （一）发起和筹组银团贷款，并分销银团贷款份额； （二）对借款人进行贷前尽职调查，