Cnepsan-a财务报表分析公式-非常齐全.pdfVIP

、| !_ 一个人总要走陌生的路， 看陌生的风景， 听陌生的歌， 然后在某个不经意的 瞬间，你会发现，原本费尽心机想要忘记的事情真的就这么忘记了 .. 一、财务效益状况的分析指标（掌握） 基本指标：净资产收益率、总资产报酬率 修正指标： 主营业务利润率、 成本费用利润率、 资本保值增值率、 盈余现金保障倍数等。 ①净资产收益率 =净利润 ÷平均净资产 ×100% 平均净资产 = （年初净资产 +年末净资产） ÷2 净资产 =所有者权益（股东权益） =资产 - 负债 一般情况下，净资产收益率越高越好。 ②总资产报酬率 = （利润总额 +利息支付） ÷平均资产总额 ×100% 平均资产总额 = （年初资产总额 +年末资产总额） ÷2 总资产报酬率大于市场利率，可以负债经营。 ③资本保值增值率 =扣除客观因素后的年末所有者权益 ÷年初所有者权益 ×100% ④主营业务利润率 =主营业务利润 ÷主营业务收入净额 ×100% 主营业务利润 =主营业务收入－主营业务成本 -营业税金及附加 主营业务利润率越高，主营业务发展潜力越大，获利水平越高。 ⑤盈余现金保障倍数 =经营现金净流量 ÷净利润 盈余现金保障倍数越高，长远发展能力越强。 ⑥成本费用利润率 =利润总额 ÷成本费用总额 ×100% 成本费用总额 =营业成本＋营业税金及附加 +销售费用 +管理费用 +财务费用 + 资产减值 损失 一般情况下，成本费用利润率越高，成本费用控制越好，获利能力越强。 二、资产营运状况的分析指标（掌握） 基本指标：总资产周转率、流动资产周转率 修正指标：存货周转率、应收账款周转率、不良资产比率等。 ①总资产周转率（次） =销售（营业）收入净额 ÷平均资产总额 总资产周转率（天） =360÷总资产周转次数 销售（营业）收入净额 =销售收入总额－销售折让 一般情况下，该指标数值越高，周转速度越快，销售能力越强，资产利用效率越高。 ②流动资产周转率（次） =销售（营业）收入净额 ÷平均流动资产总额 流动资产周转率（天） =360÷流动资产周转次数 平均流动资产总额 = （年初流动资产总额 +年末流动资产总额） ÷2 一般情况下， 该指标数值越高， 表明流动资产周转速度越快， 在某种程度上增强了盈利 能力。 ③存货周转率（次） =销售（营业）成本 ÷平均存货 存货周转率 turnover （天）=360÷存货周转次数 平均存货 = （年初存货 +年末存货） ÷2 存货金额 = “存货 ”项目金额 + “存货跌价准备 ”（提示：新变化。存货项目反映的是可变 现净值。存货跌价准备 +存货是存货资金占用额。 ）项目金额 一般情况下，该指标数值越高，表明存货资金占用水平低。 ④应收账款周转率（次） =销售（营业）收入净额 ÷平均应收账款 应收账款周转率（天） =360÷应收账款周转次数 平均应收账款 = （年初应收账款 +年末应收账款） ÷2 应收账款 = “应收账款 ”项目金额 + “坏账准备 应收账款 ”项目金额 （提示：新变化。应收账款项目反映的是应收账款净值。坏账准备