2021年一级建造师经济达江精讲讲义-1041.docVIP

2021年一级建造师《建设工程经济》　第一篇　工程经济——1Z101040　技术方案现金流量表的编制 　　　　　 第 PAGE 1页 　　1040　技术方案现金流量表的编制　　『知识框架』　　　　考情分析　　本章主要介绍了四张比较典型的技术方案现金流量表。学习中需要把握其编制角度、计算指标和编制目的。在此基础上，对重要的报表要素，如经营成本等的计算，需要记住公式并运用。　　本章内容难度不大，难点热点恒定，分值不高。 　　　　知识点：技术方案现金流量表　　 　　『例题·单选题』工程项目投资方案现金流量表不包括（　）。　　A.投资现金流量表　　B.资本金现金流量表　　C.项目投资经济费用效益流量表 　　D.投资各方现金流量表 ?? 『正确答案』C『答案解析』本题考查的是投资现金流量表。工程项目投资方案现金流量表由现金流入、现金流出和净现金流量构成，主要有投资现金流量表、资本金现金流量表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。 　　　　一、投资现金流量表　　概念：它以技术方案建设所需的总投资作为计算基础，反映技术方案在整个计算期（包括建设期和生产运营期）内现金的流入、流出和净现金流量，是计算评价指标的基础。　　目的：可计算技术方案的财务内部收益率、财务净现值和静态投资回收期等经济效果评价指标，并可考察技术方案融资前的盈利能力，为各个方案进行比较建立共同的基础。根据需要，可从所得税前和（或）所得税后两个角度进行考察，选择计算所得税前和（或）所得税后指标。考察技术方案融资前的盈利能力。　　 　　『例题·多选题』通过技术方案投资现金流量表可计算技术方案投资（　）。　　A.财务净现值率　　B.财务内部收益率　　C.财务净现值　　D.资产负债率　　E.静态投资回收期 ?? 『正确答案』BCE『答案解析』本题考查的是投资现金流量表。通过技术方案投资现金流量表可计算技术方案投资的财务内部收益率、财务净现值和静态投资回收期等经济效果评价指标。 　　　　二、资本金现金流量表　　从技术方案权益投资者整体（即项目法人）角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础。　　目的：用以计算资本金财务内部收益率，反映在一定融资方案下投资者权益投资的获利能力，用以比选融资方案，为投资者投资决策、融资决策提供依据。　　 　　『例题·单选题』关于技术方案资本金的说法错误的是（　）。　　A.投资者享有所有权　　B.项目法人承担利息和债务　　C.投资者可以转让其出资　　D.项目法人不承担利息和债务 ?? 『正确答案』B『答案解析』本题考查的是技术方案现金流量表。技术方案资本金（即项目权益资金）是指在技术方案总投资中，有投资人认缴的出资额，对技术方案来说是非债务性资金，项目法人不承担这部分资金的任何利息和债务；投资者按其出资的比例依法享有所有者权益，也可以转让其出资，但一般不得以任何方式抽回。 　　『例题·单选题』在资本金现金流量表中，列入现金流出项目的是（　）。　　A.政府补贴　　B.借款本金偿还　　C.回收固定资产余值　　D.增值税销项税额 ?? 『正确答案』B『答案解析』本题考查的是资本金现金流量表。资本金现金流量表是从技术方案权益投资者整体（即项目法人）角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础，把借款本金偿还和利息支付作为现金流出。 　　『例题·单选题』资本金现金流量表是以技术方案资本金作为计算基础，站在（　）的角度编制的。　　A.项目发起人　　B.债务人　　C.项目法人　　D.债权人 ?? 『正确答案』C『答案解析』本题考查的是资本金现金流量表。资本金现金流量表是从技术方案投资者整体（即项目法人）角度出发，以技术方案资本金作为计算的基础编制的。 　　　　三、投资各方现金流量表　　从技术方案各个投资者的角度出发，以投资者的出资额作为计算的基础，用以计算技术方案投资各方财务内部收益率。　　只有技术方案投资者中各方有股权之外的不对等的利益分配时，投资各方的收益率才会有差异，此时常常需要计算投资各方的财务内部收益率，以看出各方收益是否均衡，或者其非均衡性是否在一个合理的水平。 序号 项目 合计 计算期 1 2 3 4 …… n 1 现金流入 　 　 　 　 　 　 　 1.1 实分利润 　 　 　 　 　 　 　 1.2 资产处置收益分配 　 　 　 　 　 　 　 1.3 租赁费收入 　 　 　 　 　 　 　 1.4 技术转让或使用收入 　 　 　 　 　 　 　 1.5 销项税额 　 　 　 　 　 　 　 1.6 其他现金收入 　 　 　 　 　 　 　 2