股份报价转让业务培训.pptxVIP

股份报价转让业务培训 2011年3月;目 录;第一章 市场发展历程;（一）代办股份转让服务业务正式启动。 2001年6月12日，经中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）批准，中国证券业协会（以下简称协会）发布了《证券公司代办股份转让服务业务试点办法》，代办股份转让服务业务正式启动 。 市场功能：解决两系统挂牌公司流通股的转让问题 。 1992年和1993年，全国证券自动报价系统(以下简称STAQ系统）和全国电子交易系统（以下简称NET系统）作为法人股的流通市场开始运行，但因后来运行中出现的一些问题，两系统分别于1999年9月9日和10日被关闭，原挂牌公司流通股东也随之失去了相应的股份交易场所。;（二）引入退市公司到代办系统挂牌 为妥善解决退市公司股份转让问题，2001年11月30日，中国证监会发布了《亏损上市公司暂停上市和终止上市实施办法（修订）》，规定退市公司可以进入代办系统，这是代办系统功能的第一次扩展。由此，积极为退市公司提供股份转让服务成为代办系统的重要任务之一。文件发布后，有4家退市公司陆续进入代办系统挂牌，但由于当时没有强制性要求，仍有较多退市公司未到该系统挂牌。 （三）上市公司退市后强制平移到代办系统挂牌 2004年2月，中国证监会下发了《关于做好股份有限公司终止上市后续工作的指导意见》（以下简称《指导意见》），该文件规定了退市平移机制，强制上市公司退市以后必须进入代办系统。 ;（四）中关村股份报价转让试点业务的推出 2006年1月16日，经中国证监会批准，协会发布了《证券公司代办股份转让系统中关村科技园区非上市股份有限公司股份报价转让试点办法》及相应配套规则，园区公司进入代办系统进行股份报价转让试点工作正式启动。 （五）代办系统发展规划 一是鉴于国家级高新技术产业开发区相关基础准备工作相对成熟，将首先允许国家级高新技术产业开发区内具备条件的未上市股份公司进入证券公司代办股份转让系统进行股份公开转让，进一步探索场外交易系统运行规律和管理经验；二是在制度体系和工作机制基本形成并稳定运行后，将市场服务范围扩大到全国具备条件的股份有限公司。 目前，扩大试点的各项准备工作正在积极稳妥推进。 ——中国证监会有关部门负责人答记者问 · 2011年3月21日;公司类别;成交情况-股份转让公司;市值与股本（截至2011年2月末）;第二章 市场架构及主要制度;代办股份转让系统;主板;监管机制;运行架构;备案制的基本安排 公司申请挂牌须取得地方政府出具的试点资格确认函并由具备业务资格的券商向协会推荐 挂牌条件中未设置规模、盈利等硬性要求，公司是否符合挂牌条件由主办券商判断 券商在推荐挂牌之前须对公司进行尽职调查、内部审核，并决定是否向协会推荐备案 协会对备案文件进行形式性审核，券商承担推荐挂牌备案的全部责任 公司挂牌后券商对其规范运作、信息披露等方面负有持续督导责任 券商依规则暂停或终止挂牌公司股份的转让 协会通过对主办券商的自律管理实现对市场的管理;专业能力与资质要求 专业对应性审核 工作底稿制度;终止挂牌 挂牌公司出现下列情形之一的，主办券商应终止其股份挂牌报价 进入破产清算程序 中国证券监督管理委员会核准其公开发行股票申请 北京市人民政府有关部门同意其终止股份挂牌申请 协会规定的其他情形;主办券商制度 ?与地方政府联合监管制度共同构成备案制的基础 ?主办券商在市场运行体系中居于核心地位 ?以净资本、净资产为核心的资格管理制度 ?统一资格下的业务分类管理 ?信息披露终身持续督导制度 ?副主办券商并行机制及业务转移制度 ?实现了主办券商的自我约束和自我发展;19;信息披露制度比较;定向增资挂牌公司向特定对象非公开发行股份的行为主办券商全程参与并督导挂牌公司的定向增资工作最适合中小企业成长需要的小额快速增资方式11家挂牌公司完成12次定向增资,累计募集资金5.45亿元;第二章 公司挂牌条件与程序;公司挂牌条件;公司进入代办股份转让系统挂牌报价转让流程图;推荐主办券商业务流程（一）;获得协会备案确认函后： 督促园区公司办理股份集中登记 办理交易所、登记公司要求的相关手续 办理股东所持股份的限售登记及首批解除限售登记 办理高管人员所持股份的限售登记及首批解除限售登记;第四章 尽职调查;主要内容;法律职业资格 律师职业资格;项目小组负责人;注册会计师、律师和行业分析师; ××公司项目小组成员尽职调查工作分工 角色：项目小组负责人 or 行业分析师 or 注册会计师 or 律师 姓名：××× 职责：