《金融市场学》许文新 5第五章资本市场中.pptVIP

金融市场学;第五章 资本市场（中）——债券市场;本章提要：本章主要介绍债券的定义、特性及种类；债券市场的形成与功能；债券发行市场的构成及债券发行方式；债券的信用评级及发行价格的确定；债券交易市场的类型及交易方式；债券交易价格的形成及其影响因素；债券交易价格和债券收益率的分析及计算。 本章重点：债券的分类；债券市场的功能；债券交易价格的形成及其影响因素；债券交易价格和债券收益率的分析及计算。 本章难点：债券发行与交易价格的确定；债券收益率的分析及其计算。 ;本章知识结构图;第一节债券与债券市场概述;一、债券的定义、特性及种类;（一）债券的定义;（二）债券的特性;（三）债券的分类;二、债券市场及分类;三、债券市场的功能;（一）融资功能;（二）资金流动导向功能;（三）宏观调控功能;（四）为政府干预经济、实现宏观经济目标提供了重要的机制;拓展阅读5-2：;第二节 债券的发行与交易;一、债券发行市场的构成;（一）参加者;（二）债券发行市场的组织方式;二、债券发行的条件;三、债券的发行方式;（一）按其发行方式和认购对象分;（二）按其有无中介机构协助发行分;（三）根据发行条件及其投资者的决定方式划分;（四）按定价方式; 四、债券的承销方式; （一）债券代销;（二）债券余额包销;（三）债券全额包销;五、债券的信用评级;（一）信用评级的目的;（二）信用评级的根据;（三）信用评级的程序;（四）债