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我国商业银行汇率风险管理探讨 摘要：随着汇率制度的不断转变，我国商业银行也面临着各种各样的汇率风险，然而目前的汇率风险管理水平仍需进一步提高。2003年中国汇率改革至今，我国外汇市场发生了很大的变化，外汇交易量、交易频率以及外汇交易范围在不断增加或扩大。2012年4月，央行决定将人民币汇率波动范围调整至0.5%~1%，我国外汇市场的波动将进一步增大，这就对商业银行汇率风险管理提出了更高的要求。本论文主要对我国商业银行汇率风险和风险管理的现状进行了分析，并提出了我国商业银行汇率风险管理存在的问题和应对策略。 关键词：商业银行;汇率管理；风险控制 商业银行在日常经营中由于汇率转变而得到不符合预期的收益或造成经济损失的风险，即是银行汇率风险。现阶段汇率的变动，对我国商业银行会造成极大的经济损失，但有时也会有额外的收益。我国商业银行对汇率进行风险管理不是在于获取额外的收益，而是减少因汇率波动而造成的各种经济损失，提高银行管理体系的稳健性。我国汇率机制不断完善，但外汇市场并不成熟，随着央行对人民币汇率的干预程度逐渐减小，汇率的波动幅度也将加大并趋于日常化，我国商业银行因汇率频繁波动而造成的经济损失风险必将增加。因此，提高我国商业银行汇率风险管理的水平具有重要的理论和现实意义。 1.我国商业银行汇率风险的现状分析 我国市场经济化的程度不断提高，央行对商业银行人民币汇率的干预程度逐渐减小，银行汇率体制也面临着改革的挑战，在汇率体制改革的过程中，人民币汇率也出现持续波动。虽然政府在调控汇率波动的过程中发挥着一定的作用，但汇率波动导致的商业银行经济损失也不容忽视。具体的从2005年汇率改革以来，人民币兑换美元的汇率发生了较大波动，如：2005年7月21日，央行实行了“浮动汇率制”。这种“以外汇市场的供给和需求为基础、参考一揽子货币进行调整、有管理”的汇率制度改变了以往的单一盯住美元，使美元兑换人民币的官方汇率由8.27变为8.11，人民币涨幅约为2.1%；2007年1月11日，美元兑换人民币突破到7.80元；2007年5月21日，央行将人民币汇率的波动范围调整到0.3%~0.5%；2008年4月10日，人民币兑换美元汇率中间价获得较大突破，为7.00；2008年中期到2010年6月，爆发经济危机后，央行将人民币重心放在美元上；2010年6月10日，央行决定重新实施浮动汇率制；2012年4月14日，央行5年来首次将人民币兑换美元的汇率浮动范围由2007年的0.3%~0.5%调整至0.5%~1%。由以上数据可以看出，我国商业银行汇率波动范围较大，由此带来的商业银行的汇率风险也日趋增加，提高我国商业银行汇率风险管理水平紧迫而必要。 2.我国商业银行汇率风险管理的现状 2.1管理原则 商业银行在进行汇率风险管理时，会有一系列的管理方法供其选择，在对这些方法进行选择时汇率风险管理原则就是一个非常重要的参考，同时该原则也会指导央行如何发展外汇相关业务。具体来说就是：1、成本最低化原则。成本最低化就是银行在预防和管理汇率风险的过程中，所采取的措施和使用的工具通过成本-收益分析使汇率风险管理成本降低到最小，银行获取的效益达到最大。2、规避风险原则。商业银行在进行汇率风险管理时通过使用金融工具，可以达到规避汇率风险，资产保值甚至是增值的目的。商业银行汇率风险管理应秉持着严谨的态度，预防或是杜绝一些激进的管理工具和管理措施的使用。3、灵活变通原则。商业银行在做外汇业务时，应该平衡规避风险和达成交易二者之间的关系，不能只顾规避风险而不考虑业务是否能达成，也不能只考虑业务的达成而不顾为此要承担多大的风险，只有找到一个平衡点、灵活变通才能获得较大的收益。 2.2风险管理流程 商业银行风险管理有效而顺畅地进行需要遵循一定的流程，具体如下：1.识别风险。通过客观分析一些汇率风险来确定影响汇率风险的因素，并通过控制汇率风险影响因素进而达到对汇率风险进行提前识别的目的。风险辨别可以分成两个过程：一是对汇率风险进行了解；二是对汇率风险进行分析。2.计量风险。商业银行对风险的计量是汇率分析中极其重要的一个环节。通过前面的风险识别首先对风险有一个定性的分析和判断后就需要应用一些数学方法，通过风险计量指标定量的对风险发生的概率以及风险发生后造成的损失来进行计算。目前使用的汇率风险定量分析方法主要有两种：VaR法和敞口分析法。3.风险监测。风险监测是根据风险识别和计量的结果基于相关风险指标来对未来风险的发展趋势做出一个合理的判断，然后对未来风险可能给银行带来的损失做进一步估算。4.风险控制。风险控制是商业银行根据自身的条件并且使用适当的工具来已经发生的风险进行抵消和转移，达到最大化控制风