《常熟重组案例》.ppt

常熟“科弘系列”企业破产 重整案例分析;一、基本知识;4.重整产生法律后果： （1）在重整期间，经债务人申请，人民法院批准，债务人可以在管理人的监督下自行管理财产和营业事务。 （2）重整期间，对债务人的特定财产享有的担保权暂停行使。但是，担保物有损坏或者价值明显减少的可能，足以危害担保权人权利的，担保权人可以向人民法院请求恢复行使担保权。 （3）重整期间，债务人或者管理人为继续营业而借款的，可以为该借款设定担保。 （4）债务人合法占有的他人财产，该财产的权利人在重整期间要求取回的，应当符合事先约定的条件。 （5）在重整期间，债务人的出资人不得请求投资收益分配。 （6）在重整期间，债务人的董事、监事、高级管理人员不得向第三人转让其持有的债务人的股权。但是，经人民法院同意的除外。 ;二、案例背景;;三、重组方基本资料;2.浙江省物产集团公司是1996年由原浙江省物资局成建制转体组建的大型国有流通企业，是浙江省政府授权经营管理国有资产的运营机构，是国家120家大型企业试点企业集团和20家重点培育发展的大型流通企业以及浙江省政府确定的36家重点流通企业之一。?浙江物产以生产资料流通为主业，经营范围涉及国内外贸易、现代物流、配供配送、流通加工、金融服务等领域，拥有全资控股子公司11家、参股企业3家和一所全日制高等职业技术学院，旗下共有两家上市公司（中大股份600704、南方建材000906），员工17000余人。?;四、重组的基本过程;1）在协调领导小组的协调下，常熟地方政府先行垫付了用于员工工资、企业正常的运营费用、办公支出的金额近1亿元，还采用了第三方先行支付农民工工资的方式，避免了群体性“讨薪”事件的发生。而对企业来说，稳定员工情绪和尽快恢复生产，也是引导债权人理性考虑今后“方向”的最重要的方面。 2）2008年 11月18日，常熟市法院应建行常熟支行、中行常熟支行等多家债权银行的申请，正式裁定“科弘系”公司依据破产法的规定进入司法重整程序，同时依法指定了江苏竹辉律师事务所作为该司法重整的“管理人”。 3）在截至2009年2月2日??债权申报期内，“管理人”共受理了1454家债权人申报债权，总额达110多亿元，最终确定债权达80多亿元，其规模堪称“绝无仅有”。其中，不仅包括了全球33家包括花旗、渣打、法国巴黎、德商等在内的世界著名银行，也包括建设、中国、农业、工商、浦发等在内的国内银行，还包括中国五矿、上海实业、浙江物产等在内的大批国内贸易商、工程承包商等。在整个债权中，仅因工程债权需要进行工程审计的项目，就达200多项。;4）2009年2月9日至13日，常熟市法院在债权申报期届满后主持召开“科弘系”企业第一次债权人会议之前，“管理人”还采取了与多家意向投资人进行关于企业复工、复工条件、复工模式和重整的商谈，还创造性地采取了“代工”模式：即由复工参与人选择订单，提供给企业加工，并由复工参与人提供资金、原材料等，并由“科弘系”企业收取加工费。“这些举措很快为全体债权人所接受，且因为符合国际惯例和取得了预期效果。” 5）由于中国五矿与浙江物产的联合体及上海复星集团均向“管理人”表达了参与科弘系重整的意愿，也均递交了相关重整方案。2009年6月9日，在常熟市法院及公证处的监督下，“管理人”通过“竞标方式”，正式确定中国五矿与浙江物产为“科弘系”企业重整的投资人。而由于这两家企业也都是“科弘系” 企业的债权人，重整后的“科弘系”企业承担的偿债金额为30亿元。在偿债金额外，投资人还另行承担2亿元范围内的重整费用及共益债务。 ;6）五矿集团将出价32亿元（约合4.685亿美元）收购中国金属旗下的5家公司。 7）2009年8月12日，5家企业全体职工大会对重整计划草案“一次性”予以了通过。同样的局面也发生在2009年8月20日至8月23日，在“科弘系”企业第二次债权人会议上，包括职工债权、税务债权、小额债权、有担保债权、普通债权、出资人共六个组进行了对重整计划草案的表决，均以高票获得通过。;五、重整对科弘系企业的影响;六、启示与总结;谢谢观赏！