商业银行内部资金管理机制介绍_银行培训课件.pptxVIP

商业银行内部资金管理机制介绍目录利率市场化进程、路径及影响1定价管理机制和框架2定价策略制定及差异化分析3定价系统应用介绍4一利率市场化进程、路径及影响1（一）利率市场化改革具体内容及进程（二）监管政策的最新变化和要求（三）利率市场化应对—国际经验1.1 利率市场化改革路径总体思路2002年，党的十六大报告中提出：“稳步推进利率市场化改革，优化金融资源配置”。2003年党的十六届三中全会进一步指出：“稳步推进利率市场化，建立健全由市场供求决定的利率形成机制，中央银行通过运用货币政策工具引导市场利率”。党中央、国务院将利率市场化改革的总体思路确定为：先放开货币市场利率和债券市场利率，再逐步推进存、贷款利率市场化。存贷款利率市场化按照：“先外币、后本币；先贷款、后存款；先长期、大额，后短期、小额”的顺序进行。具体措施外币存贷款以逐渐取消利率上下限管制为主要思路。 2000年放开了境内外币贷款利率和大额外币存款利率；2003年放开小额外币存款利率下限，实行上限管理；2014年放开自贸区小额外币存款利率上限管制；2015年5月，全面放开小额外币存款利率管制。人民币贷款：逐步扩大贷款浮动下限，培育商业银行定价自主权。2004年允许商业银行人民币贷款利率下浮至基准利率的0.9倍，同时取消上限管制；2012年贷款利率下限由基准利率的0.9倍扩大为0.7倍；2013年全面放开金融机构人民币贷款利率管制（其中，个人住房贷款利率仍保持0.7倍的下限管制）。人民币存款：逐步扩大存款浮动上限，增强商业银行成本管理和审慎经营能力。2012年存款利率浮动上限上调至基准利率的1.1倍；2014年存款利率浮动上限上调至1.2倍；2015年3月存款存款利率浮动上限上调至1.3倍，5月进一步上调至1.5倍，10月全面放开存款利率上限。其他配套措施：存款保险制度正式实施、丰富市场化定价产品、培育市场定价基准。1.2 我国利率市场化改革进程“准备区”1993年-2012年从法律和国家政策层面提出改革总体规划；出台规范性文件，夯实制度基础，为改革保驾护航；小范围试水，建立市场化利率决定机制利率市场化改革逐步放松利率管制，赋予商业银行更大定价自主权；完善市场交易制度，建立政策利率到市场利率的传导机制；探索建立审慎评估机制，约束金融主体行为，防范各项风险。“加速区”2012年-2017年“深水区” 2017年以后从根本上转变货币政策调控机制，由数量调控转变为价格调控；完善审慎评估机制，整治非理性竞争乱象，规范各种创新行为1.3 我国的利率市场化改革进程—“准备区”从历史上看，我国的利率市场化进程始于1993年，至今已有25年的发展历程。1993年-2007年被认为是推进利率市场化的基础阶段，主要工作集中在各项基础性制度文件的准备和规则制定方面。形成利率市场化改革基本思路2002年首次提出“利率市场化”19961997199820021993同业拆借市场成立；放开银行间同业拆借利率十四届三中全会提出利率和汇率改革思路；国务院通过《关于金融体制改革的决定》银行间债券市场成立；债券回购和现券交易利率放开放开再贴现利率；放开政策性银行债和国债发行利率；保险公司大额定期存款实行协议利率放开外币贷款利率；扩大金融机构贷款利率浮动权；统一了中外资机构外币利率管理政策逐步放开外币和金融机构存贷款利率管制建立人民币市场化基准利率曲线1994-2003国有独资的全功能商业银行20042005200620072003放开英镑等币种小额存款利率，对美元等币种实行利率上限管理；十六届三中全会明确了利率市场化改革目标扩大金融机构贷款利率浮动区间；放开存款利率下限；实行再贷款浮息制度放开金融机构同业存款利率；银行间债券市场推出债券远期交易；人民币汇率制度改革人民币利率互换交易试点推出中国货币市场基准利率Shibor推出1.4 我国的利率市场化改革进程—“加速区”2012年以来我国利率市场化改革进入“加速区”2016和2017年2015年2012年2013年2014年2013年7月放开贷款利率下限管制2013 年10月贷款基础利率（LPR）集中报价和发布机制正式运行。全国定价自律机制和各地方自律机制陆续成立，对存款和大额存单利率规定上限要求。MPA、EPA等评估机制陆续建立。2012年6月，存款利率上限提高至基准利率的1.1倍，被称作存款市场化“第一跳”。2014年11月存款利率上限提高至1.2倍。2015年2月和5月存款利率上限分别提高至1.3倍和1.5倍。2015年6月大额存单产品正式推出。2015 年10月放开存款利率上限管制。1.5 利率市场化改革“深水区”—货币政策框架转型中国的货币政策中介目标的选择与货币需求的波动性有关。2008年金融危机之前，货币需求相对稳定，冲击主要