创业计划书财务计划.docxVIP

在我们公司开始初期，注册资金为 200 万元，由合作伙伴江西

日报、团队出资和其他企业入股组成。其中风险出资按各自出资的百分比计算 在公司发

展的第二阶段，子公司的建立及合作伙伴的变动，为此我们的股 本 结 构 也 会 发 生 相 应 的 变 化 。我们采用的资产折旧率为 5%，银行利率为 10%，而我们的无形资 产 来 源 于 企 业 的 品 牌 效 应 和 市 场 推 广 等，利用的计算公式有：资产总额=流动资产总额+固定资产总额+无形资产篇二：如何写作创业计划书的财务部分

《 创 业 计 划 大 赛 》如何写作创业计划书的财务部分 写作财务部分一般要求： ?在创业计划书财务部分应该将如下信息呈现给风险投资家： ?营业收入和费用、现金流量、盈利能力和持久性、固定与变动成本；前两年财务月 报，后三年财务年报。所有的数据应基于经营状况和未来发展的正确估计，并能正确反映公司的财务绩效。 ?

下面以我校迟乃玉老师已申请国家中小企业创新基金为例介绍其写作方法。 （一）资金来源 1.股本结构与规模公司成立时注册资本为220万元，其中：大连大学投资88万，占 40%。风险投资 注意：

（1）注册资本一般设计在100万-500之间。

（2）风险投资所占比例一般设计为占注册资本50%-70%。

（2）出资要符合相关法律的规定。如货币资金不得低于30%；注册资本不得低于开办公司的最低资本要求；不得以人力资源出资等。

（4）注册资本不包含银行借款。一、资金来源与运用2.银行借款 根据经

济业务发展需求决定，可有可无。(二）资金的运用 公

司经过融资后，资金主要用于购建固定资产，购买生产所需的材料、支付工资、制造费用、销售与管理费用等。在设计资金来源与运用上应注意： （1）产品数量应与资金数量相匹配； （2）产品数量应与固定资产数量相匹配； （3）产品数量应与工人数量相匹配等。二、主要财务假设 ? 在投

资决策写作中，为便于确定各项财务指标的具体内容，简化计算过程，作以下 假

设： ? （1）项目期

初 投 资 为 投 资 年 度 年 初 一 次 投入； ? （2）收入在年末取得，

成 本 、 费 用 、 税 金 等 均 在 年 末 发生； ? （3）产品经研究开发已成熟，

具备技术上可行性，可以批量生产投放市场；? （4）与项目分

析有关的成本，价格等指标均为确定值；? （5）以五年为限对项目进行评价； ? （6）在确定项目的现金流量时，只考虑全部投资的运动情况，而不区分自己资金和借入资金等具体形式的现金流量。所有资金都视为自有资金看待；?(7) 在盈亏平衡分析中，将销售费用和管理费用都看作固定成本。 三、投资分析（运用财务管理投资决策分析方法）

(1) 投 资 项 目 现 金 流 量 的 估 计

（2）项目评价a：投资净现值

根据上海证券交易所资料，类似企业（生物制药类高新技术企业）2004年平均股权 报酬率为12%。在此以 12%作为贴现率对表中现金流量贴现得 ? npv=1457万 ?npv 远大于零，项目可行。b：内含报酬

率 ? 由投资现金流量表，

计算内含报酬率： ? 得

到irr=100% ? 内含

报酬率达到 100%，远高于项目资本成本 12%，投资方案可以接受。?一般来说，设计内含报酬率在50%-100%之间较为可行。?pi=npv/c ? 计算得到

pi=6.62 ? 获利指数

大 于 1 ， 投 资 方 案 可 行 。投资回收期=3年，而同行业投资回收期平均水平一般为5年，

低

于

同

行

业

平

均

水

平

，

值

得

投

资

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投

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项指

标

分析，项

目满足

以

下条件

：

净现值（npv）≥0 内含报酬