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《外汇制度与管制》ppt课件

外汇制度概述外汇管制政策外汇市场的运行机制外汇风险的管理与防范外汇制度的改革与展望contents目录

01外汇制度概述

外汇制度是指一国政府为了规范外汇市场交易行为而制定的一系列法规、政策和措施的总和，其功能主要包括维护国家经济安全、促进国际贸易和投资便利化等。总结词外汇制度是一套完整的体系，包括外汇管理法规、政策措施、监管机制等多个方面。其主要目的是维护国家经济安全，保障本国货币汇率的稳定，并促进国际贸易和投资便利化。通过外汇制度，政府可以对外汇市场进行干预和管理，防止过度投机的行为，保障外汇市场的公平、透明和稳定。详细描述外汇制度的定义与功能

总结词外汇制度经历了从固定汇率制到浮动汇率制的转变，各国根据自身国情和发展需要不断调整和完善外汇制度。详细描述在20世纪70年代之前，大多数国家实行固定汇率制，即本国货币与某一主要货币（如美元）保持固定汇率。然而，随着布雷顿森林体系的瓦解和世界经济格局的变化，越来越多的国家开始实行浮动汇率制，即本国货币汇率由市场供求关系决定，政府仅在必要时进行干预。外汇制度的历史演变

外汇制度的重要性外汇制度是国家经济安全的重要组成部分，对于维护国家利益、促进经济发展具有重要意义。总结词外汇制度是国家经济安全的重要保障，它能够防止资本外逃、维护本国货币汇率稳定、保障国际贸易和投资活动的正常进行。同时，外汇制度也是促进经济发展的重要工具，通过调整外汇政策可以刺激出口、增加外汇储备、吸引外资等，从而促进经济增长。详细描述

02外汇管制政策

确保国际收支平衡、稳定汇率、促进经济发展和增加就业机会。目的遵循国际惯例和法律法规，维护国家利益和经济安全。原则外汇管制的目的与原则

外汇管制的手段与措施手段包括资本管制、要求报告外汇交易、设定外汇汇率等。措施限制外汇交易、限制外资流入流出、要求持有外汇报告等。

效果外汇管制在一定程度上可以稳定汇率、减少资本外流和增加外汇储备，但也可能导致资源配置效率低下、市场扭曲和阻碍经济发展。影响外汇管制对国际贸易和投资产生影响，可能导致贸易和投资成本增加、效率降低和市场准入受限。同时，外汇管制还可能引发国际经济摩擦和争端。外汇管制的效果与影响

03外汇市场的运行机制

中央银行商业银行企业个人外汇市场的参与为外汇市场的调控者，通过买卖外汇干预汇率，维护外汇市场的稳定。外汇市场的中介机构，为客户提供兑换服务，并通过借入另一种货币的方式进行套利。进出口商和其他跨国企业，通过外汇市场进行贸易结算和资金转移。通过商业银行进行外汇兑换，满足旅游、留学等需求。

外汇市场的交易方式买卖双方在成交后立即办理交割，按照约定汇率交换货币。买卖双方约定在未来某一时间按照约定的汇率交割货币。买卖双方同时进行两笔相反的货币交易，以赚取利息差额。买卖双方在交易所内通过公开竞价的方式达成远期外汇合约。即期交易远期交易掉期交易外汇期货交易

外汇市场的供求关系决定了汇率的走势，当某种货币的供给大于需求时，该货币的汇率将下跌；反之则上涨。供求关系各国央行的货币政策对汇率产生影响，如调整利率、实施外汇管制等。货币政策各国经济数据如GDP、通胀率、贸易收支等对外汇市场产生影响。经济数据国际政治形势的变化可能导致汇率波动，如地缘政治风险、国际关系紧张等。国际政治形势外汇市场的价格形成机制

04外汇风险的管理与防范

由于汇率变动导致以外币计价的交易盈亏的不确定性。交易风险由于汇率变动导致企业资产负债表中外汇资产和负债的价值变动的风险。折算风险由于汇率变动对企业的生产、销售、成本等方面产生影响，从而影响企业未来现金流量的不确定性。经济风险由于政治事件或政策变动导致汇率波动的风险，如政府更迭、外汇管制等。政治风险外汇风险的类型与识别

外汇风险的测量与评估测量外汇风险的工具汇率敏感性分析、外汇敞口分析、风险价值（VaR）等。外汇风险的评估方法历史模拟法、蒙特卡洛模拟法、参数法等。外汇风险的监控与报告定期进行外汇风险的监测、评估和报告，以确保外汇风险在可控范围内。

明确外汇风险管理目标、原则和政策，建立完善的外汇风险管理体系。制定外汇风险管理战略利用远期、期权、期货等金融衍生工具进行套期保值，规避汇率风险。运用金融衍生工具分散投资组合中的货币和地域结构，降低单一货币或地域的风险敞口。多元化货币和地域结构建立健全的内部控制机制，提高外汇风险的识别、评估和控制能力。加强内部控制和风险管理外汇风险的防范与控制

05外汇制度的改革与展望

随着全球经济一体化的深入发展，外汇制度的不适应性和缺陷逐渐显现，需要进行改革以适应新的经济形势。提高外汇制度的灵活性和适应性，促进国际收支平衡，保障国家经济安全，推动经济持续健康发展。外汇制度改革的动因与目标改革目标改革动因

改革内容完善外汇市场