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DOI:10.13546/j.cnki.tjyjc.2024.03.006

理论探讨

单位根KPSS检验趋势项检验量的改进

江海峰，胡根华

（安徽工业大学商学院，安徽马鞍山243032）

摘要：为完善KPSS检验流程，借鉴单位根右侧检验理论，将递归估计方法引入KPSS趋势项检验中，构造

两种递归估计上确界趋势项检验量和一种非递归估计趋势项检验量。理论研究表明，所有趋势项检验量在大

样本下都收敛于维纳过程的泛函，但与已有检验量的分布不同，需要重新模拟以获取临界值。蒙特卡洛模拟显

示，和非递归估计趋势项检验量相比，递归估计上确界趋势项检验量具有满意的检验水平，但临界值更大。在

三种突变结构模型中，所有检验量在全局结构突变模型中检验功效最高，且符合理论研究结果。在三种检验量

中，狭义递归估计趋势项检验量检验功效总体占优，说明递归估计上确界趋势项检验量具有优越性。

关键词：单位根过程；KPSS检验量；趋势项检验量；递归估计；蒙特卡洛模拟

中图分类号：F224.0；O212.1文献标识码：A文章编号：1002-6487（2024）03-0034-06

型误设与结构突变对检验量分布的影响，以及不同长期

0引言方差估计对检验水平的影响等[5—7]。如何像改进单位根

检验一样，改进趋势项检验量，以提高趋势项检验功效，

由于单位根检验结论对宏观经济政策选择具有重要也具有研究价值。

参考价值，因此成为理论计量经济学的研究热点。经典单现有经典单位根检验以及趋势项检验总是一次性使

位根检验分为两大类：第一类是以存在单位根过程为原假用所有样本构造检验量，这种构造方法很难挖掘出潜在的

设的DF类检验，第二类是以趋势平稳过程为原假设的结构突变信息，一种改进方法是采用递归估计，取上确界

KPSS检验。两类单位根检验量的分布取决于数据生成过[8,9]将该方法用于

得到最终检验量。Phillips等（2011，2015）

程与检验模型设置形式，因此单位根检验过程实际上也是识别资产价格是否存在泡沫行为，构造SADF和GSADF检

[1]

确定数据生成过程，为此Dolado等（1990）、江海峰和汪忠[10]将递归估计模式引入Granger因果检

验量。Shi等（2018）

[2]分别提出第一类单位根DJSR和第二类单位根

志（2015）验，取得了良好检验效果。受到这些研究的启发，本文尝

KPSS检验流程，用于指导实证研究。根据检验流程，就第试将递归估计方法引入KPSS趋势项检验中，研究检验量

一类单位根检验而言，对模型中漂移项、趋势项进行单参的构造、大样本分布性质与检验效果。

数t检验，以及与单位根项的联合检验[3,4]。对第二类单位

根检验中漂移项和趋势项研究较少，不难发现，江海峰和1KPSS检验一般趋势模型递归上确界趋势项检验量构建

[2]的研究虽然采用t检验量进行检验，但构造

汪忠志（2015）

检验量的出发点是消除分布中的未知参数，并非严格依据