经济法概论 第四章 证券法.pptxVIP

;1;学习目标

通过对本章的学习，了解证券与证券法的概念与特征；

了解证券市场主体的基本内容；

了解证券发行和上市的概念；

了解新三板市场和科创板市场。

关键概念

证券证券法证券交易证券发行证券公司证券业协会证券服务机构证券承销新三板市场;引导案例

某金融信息服务（上海）股份有限公司公告收到中国证券监督管理委员会上海监管局《关于对某金融信息服务（上海）股份有限公司采取出具警示函措施的决定》，起因系该公司发生累计约1.98亿元标的的诉讼，但两个月后才进行信息披露。该公司后来公告称，公司收到证监会的《调查通知书》，因公司涉嫌信息披露违法违规，证监会决定对其立案调查。

请问：

（1）在上述案例中，涉及哪些证券市场主体？

（2）我国的证券监管机构的职责范围是哪些？;证券与证券法概述;一、证券概述

（一）证券的概念

证券是多种经济权益凭证的统称，是用来证明券票持有人享有的某种特定权益的法律凭证。;;（三）证券的种类;二、证券法概述

证券法是调整证券发行，交易和国家对证券市场监管过程中，所发生的社会关系的法律规范的系统。;三、证券市场主体

（一）证券交易所

证券交易所是依据国家有关法律，经政府证券主管机关批准设立的集中进行证券交易的有形场所。

（二）证券公司

证券公司（SecuritiesCompany）是指依照《公司法》和《证券法》的规定设立的并经国务院证券监督管理机构审查批准而成立的专门经营证券业务，具有独立法人地位的有限责任公司或者股份有限公司。;证券公司的设立条件包括：

有符合法律、行政法规规定的公司章程。

主要股东及公司的实际控制人具有良好的财务状况和诚信记录，最近三年无重大违法违规记录。

有符合《证券法》规定的注册资本。

董事、监事、高级管理人员、从业人员符合《证券法》规定的条件。

有完善的风险管理与内部控制制度。

有合格的经营场所、业务设施和信息技术系统。

法律、行政法规和经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。;（三）证券登记结算机构

证券登记结算机构是指为证券的发行和交易活动办理证??登记、存管、结算业务的中介服务机构。

（四）证券服务机构

证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构。;（五）证券业协会

中国证券业协会于1991年8月28日成立，总部设在北京。中国证券业协会的会员分为团体会员和个人会员，团体会员为证券公司。《证券法》规定，证券公司应当加入证券业协会。个人会员只限于证券市场管理部门有关领导以及从事证券研究及业务工作的专家，由协会根据需要吸收。;证券业协会履行下列职责：

教育和组织会员及其从业人员遵守证券法律、行政法规，组织开展证券行业诚信建设，督促证券行业履行社会责任

依法维护会员的合法权益，向证券监督管理机构反映会员的建议和要求；

收集整理证券信息，为会员提供服务；;制定会员应遵守的规则，组织会员单位的从业人员的业务培训，开展会员间的业务交流

对会员之间、会员与客户之间发生的纠纷进行调解

组织会员就证券业的发展、运作及有关内容进行研究

监督、检查会员行为，对违反法律、行政法规或者协会章程的，按照规定给予纪律处分

国务院证券监督管理机构赋予的其他职责;证券发行;一、证券发行概述

（一）证券发行的概念、价值和原则

证券发行（securitiesissuance），是指政府、金融机构、工商企业等发行人以募集资金为目的向投资者出售代表一定权利的有价证券的一系列行为的总称。;;（三）证券发行制度

我国的证券发行制度目前全面实行注册制。在精简优化发行上市条件方面，坚持以信息披露为核心，将核准制下的发行条件尽可能转化为信息披露要求。各市场板块设置多元包容的上市条件；在完善审核注册程序方面，坚持证券交易所审核和证监会注册各有侧重、相互衔接的基本架构，进一步明晰证券交易所和证监会的职责分工，提高审核注册效率和可预期性。;（三）证券发行制度

证券交易所审核过程中发现重大敏感事项、重大无先例情况、重大舆情、重大违法线索的，及时向证监会请示报告。证监会同步关注发行人是否符合国家产业政策和板块定位。同时，取消证监会发行审核委员会和上市公司并购重组审核委员会；在优化发行承销制度方面，对新股发行价格、规模等不设任何行政性限制，完善以机构投资者为参与主体的询价、定价、配售等机制。;二、证券发行的条件

（一）证券发行概述

上市公司发行证券，应当诚实守信，依法充分披露投资者作出价值判断和投资决策所必需的信息，充分揭示当前及未来可预见对上市公司构成重大不利影响的直接和间接风险，所披露信息必须真实、准确、完整，简明清晰、通俗易懂，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。上市公司应当按照保荐人、证券服务机构要求，依法向其提供真实、准确、完整的财务会计资料和其他资料，配合相关机构开展尽职调查