【重点研报】韩国跨国企业在中国：现状与挑战-普华永道-2024.docx

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韩国跨国企业在中国：

现状与挑战

目录

执行概要 02

前言 03

第一章：在华经营概况及对投资环境的评价 05

在华投资形式及考量 06

对经营环境的评价 08

第二章：经营面临的挑战 10

宏观层面的挑战 11

经营层面的挑战 12

企业战略调整方向 17

第三章：受访企业概况 18

行业分布 19

员工规模 20

经营时间 21

营收情况 22

经营区域 23

受访者职务 24

结语 25

1韩国跨国企业在中国：现状与挑战1

1韩国跨国企业在中国：现状与挑战

执行概要

其中，成本高的问题影响在华韩国企业留住和招聘本地化人才。61%的受访企业认为留住优秀员工成本很高54%期更高的薪水认为大多数

其中，成本高的问题影响在华韩国企业留住和招

聘本地化人才。

61%

的受访企业认为留住优秀员工

成本很高

54%期更高的薪水

认为大多数面试者要求比企业预

企业面临的数字化挑战主要包括：

42% 34% 33%

与全球政策保 数字基础设施 缺乏当地政策

持一致的难题 不足 支持

企业面临的ESG挑战主要包括：

61%

缺乏关于ESG规则的具体或明确的合规标准

51%内部员工知识不足

共有79家企业参与调研。受访企业所处行业相对分散，企业规模以中小型企业为主，超过七成企业在华经营超过10年。

主要发现如下：

受访韩国企业最青睐的投资形式为设立独资企业

（62%），投资中国时考量多元，市场潜力大

（90%）是最主要因素。

受访企业对中国整体市场环境、政策稳定性和透明度、金融和信贷环境以及待遇公平性的评价分化显著。

近七成（68%）受访企业认为地缘政治风险是未来3-5年对其中国业务影响最大的宏观因素，市场放缓（66%）位居第二。

在经营层面，在华韩国企业在雇佣和留住员工、数字化和ESG等领域面临多重和复杂的挑战。

受访企业积极调整在华投资和经营战略。在增加投资和扩大规模、减少投资或撤出中国市场，以及保持现有投资和经营规模三个方向上，均有相当比例的企业选择，显示在复杂多变环境下，企业决策的分化程度较高。

韩国跨国企业在中国：现状与挑战 2

前言

自1992年建交以来，中韩友好合作关系在各个领域均取得快速发展。中国是韩国最大贸易伙伴、最大出口市场和最大进口来源国，韩国是中国第三大贸易伙伴国。

海关总署数据显示，2023年，中国对韩国商品进出口贸易总额达3,107亿美元，同比下降13.5%；其中中国出口额为1,490亿美元，同比下降7.2%；中国自韩国进口额为1,618亿美元，同比下降18.7%。

根据外交部资料，截至2024年5月底，韩国对华实际投资累计1013.3亿美元。

图1：中韩进出口贸易额（亿美元）

2,500

2,000

1,500

1,000

500

199819992000

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2019

2020

2021

2022

2023

中国自韩国进口 中国出口至韩国

数据来源：Wind，中国外交部

3韩国跨国企业在中国：现状与挑战

商务部数据显示，2022年，韩国对中国直接投资金额为66亿美元，中国对韩国直接投资流量为5.4亿美元。公开信息显示，三星、SK海力士和现代等韩国跨国企业在中国取得了长足发展。截至2022年，西安三星半导体闪存芯片产能占全世界芯片产能的比重超过10%，目前已投资超过180亿美元，是陕西最大的外商投资项目。SK海力士无锡工厂是其规模最大的海外生产基地，2022年，SK海力士（中国）DRAM存储器供应量约占全社产量的50%，累计投资超过203亿美元。

近年来，韩国企业持续加码在华投资。2023年4月，LG新能源在南京新增投资5.3亿美元的动力电池项目。2024年5月，韩国PSK中国区总部落地西安。2024年7月，韩国吉佳蓝公司与无锡市签署合作协议，在无锡高新区落户中国总部项目，并计划建设半导体刻蚀设备研发制造基地。梳理公开信息可以发现，半导体、新能源、智能制造、生物医药等多个领域是韩国企业在华投资的热门产业。

图2

图2：中韩双边直接投资（亿美元）

70.0

60.0

50.0

40.0

30.0

20.02004

2006

2008

2010

2012

2014

2016

2018

2020

2022

0.0

-10.0

-20.0

数据来源：Wind

韩国对中国直接投资 中国对韩国直接投资流量

韩国跨国企业在中国：现状与挑战 4

第一章

在华经营概况及对投资环境的评价

在华投资形式及考量

受访韩国企业最青睐的投资形式为