2024年农药制剂行业研究报告 .pdfVIP

2024年农药制剂行

业研究报告

目录

一、农药需求稳定增长

二、行业整合有望加速

1、食品安全意识和检查力度提高，加速农药制剂行业集中度提高6

2、景气低谷，农药行业整合加速.7

3、土地流转推动下游农户集中度提升.8

农药制剂是在原药的基础上，加上分散剂和助溶剂等原辅料，经

研制、复配、加工、生产出来的产品。农药原药无法直接使用，必须

加工成制剂方可应用到农业生产。由于中国农药行业发展一直强调原

药合成，对制剂开发重视程度不足，导致农药原药企业和制剂企业相

对分工明确。农药原药产能严重过剩，农药制剂发展水平相对落后。

一、农药需求稳定增长

2023年我国耕地面积约18.26亿亩，人均耕地面积仅1.38亩，

相当于世界平均水平的40%。提高单位土地产出是解决有限的耕地面

积和日益增长的农产品需求的唯一途径。根据先正达统计，若完全不

使用农药，全球农产品将平均减产40%左右，导致严重的粮食危机。

因此，作为提高单产的有效手段，农药需求中长期都将稳定增长。

另外，随着人们生活水平提高，对蔬菜瓜果等经济作物需求上升，

而蔬菜瓜果每亩农药需求量显著高于大豆玉米等大田作物，种植结构

的调整也将提高农药需求增速。

目前中国农药市场容量约400-500亿元，农药制剂年消费量约

200万吨。根据世界农化网预测，中国对农药制剂产品的需求增速将

达到5.3%，到2023年将达到230万吨。行业产值增速为7.1%，到

2023年将达到600亿元。

注：经济作物包括蔬菜、瓜果、茶叶、烟叶、糖料

二、行业整合有望加速

根据中国农药工业协会统计，中国现有农药企业2400多家，其

中原药企业560多家，制剂企业1840多家。根据农药工业协会统

计，2023年中国农药制剂前30强实现销售收入83.8亿元，市场占

有率仅约21%，与此相应，据统计2023年美国前16家农药经销企

业占据了美国90%以上的农药市场。中国农药市场集中度明显偏低。

农药制剂与原药企业相比，规模普遍偏小，技术水平落后，导致

行业集中度偏低，这与中国农药行业重视合成生产，一直不重视下游

应用开发的传统有关。小而散的市场格局不利于市场监管，农民用药

知识不足，导致农药制剂行业不规范发展，假冒伪劣和违规添加禁用

成分的产品横行，不利于农业的健康发展。我们认为，随着社会食品

安全意识提高，上游农药原药和下游农户生产的集中度提升，农药制

剂行业整合也是大势所趋，行业龙头将明显受益。

1、食品安全意识和检查力度提高，加速农药制剂行业集中度提高

随着人们消费水平提高，公众食品安全意识明显增强，媒体也加

大对食品安全事故的报道力度，近几年爆出多起食品安全事件，如海

南毒豇豆、山东毒生姜、张裕多菌灵事件。政府近几年不不断加大农

药行业检查力度，出台多项措施规范农药行业发展，行业进入门槛不

断提高。

今年即将发布的新版《农药管理条例》，维持了现行条例的管理

制度框架，即登记管理、生产许可、经营许可（高毒农药）、标准化

体系，但在原基础上强化了经营许可制度；取消临时登记、缩小试验

许可范围、增加了出口登记；建立产品流向可追溯机制，实行召回制

度；加大处罚力度。新版条例出台，有望进一步规范农药市场秩序。

政策引导，社会监督，农民用药水平提高等因素将加速农药制剂

行业集中度提升，压缩大量违规生产的小制剂企业生存空间。

2、景气低谷，农药行业整合加速

由于过去4年国内农药市场持续低迷，盈利陷入低谷。为应对金

融危机，通过兼并收购，重新配置资源，实现优势互补成为农药行业

的现实选择。2023年中国化工农化总公司24亿美元收购马克西姆阿

甘成为代表性事件，中国化工农化总公司借此一举进入全球农药前十

行列。中化集团也在这段时间先后收购沈阳化工研究院、南通江山股

份、浙江禾田、江苏扬农集团，实现从农药原药生产研发-制剂生产-

渠道销售的全产业链布局。

根据农药工业“十二五”发展规划，到2023年农药企业数量减少

30%，销售额在50亿元以上的农药企业5家以