英伟达发布 DGX GH200, 持续关注AI 算力产业链 .pdfVIP

行业周报|通信

英伟达发布DGXGH200，持续关注AI算力产业链证券研究报告

2023年06月05日

通信行业周报20230604）

核心结论

行业要闻追踪分析师

英伟达发布DGXGH200，关注高景气AI算力产业链。5月29日，英伟达陈彤S0800522100004

创始人兼CEO黄仁勋在台北电脑展COMPUTEX2023上，公布涉及加速计

算和人工智能（AI）的多项进展。推出大内存生成式AI超级计算机********************.cn

DGXGH200，称其为“巨型GPU”，可加速生成式AI设计的GraceHopper相关研究

超级芯片GH200已全面投产，推出全新加速以太网平台Spectrum-X，为游通信：英伟达和Marvell受AI拉动明显，关注

AI算力景气度提升—通信行业周报

戏提供定制化AI模型代工服务，与全球最大的营销服务机构WPP合作打造20230526）2023-05-30

通信：具身智能引领AI新应用，关注边缘侧

生成式AI内容引擎。算力与机器视觉—通信行业周报

20230519）2023-05-22

紫光股份收购新华三49%股权方案进一步落地。近期，紫光股份发布《重大通信：谷歌推出PaLM2，关注AI应用端加速

资产购买预案》公告。紫光股份拟由全资子公司紫光国际以支付现金的方式发展—通信行业周报20230514）

2023-05-15

向HPE开曼购买所持有的新华三48%股权，以支付现金的方式向Izar

HoldingCo购买所持有的新华三1%股权，合计收购新华三49%股权，合计

交易定价35亿美元。此外，公司拟通过定向增发方式筹集不超过120亿

元资金用于本次股权收购交易。

行情回顾

本周（5.29-6.02），沪深300指数周涨幅0.28%，深证成指周涨幅0.81%，

上证指数周涨幅0.55%，通信（申万）指数周涨幅6.26%。在申万行业分类

31个行业板块中，通信板块周涨幅排名第3。本周（5.29-6.02）我们构建的

西部通信股票池中202家公司整体周平均涨幅3.75%，其中，涨幅居前的细

分板块包括通信终端设备、运营商与网络信息安全。

投资建议

AIGC和数字中国共振，算力托底。智算中心的加速部署，催化AI服务器、

交换机、光模块、光芯片、温控设备等核心环节需求增长和技术加速升级。

建议关注运营商（中国移动、中国电信、中国联通）；IDC（奥飞数据、光

环新网等）；ICT设备商（紫光股份、中兴通讯（已覆盖）、锐捷网络）；

光模块（中际旭创、新易盛、天孚通信、源杰科技（已覆盖）等）；温控领

域（英维克（已覆盖）、申菱环境）。

应用端：技术与产业融合，数字化转型加速。伴随5G、工业互联网、物联

网等新技术成熟，与垂直行业加速融合，产业数字化转型成为通信行业新驱

动力。建议关注工业互联网（映翰通（已覆盖）、三旺通信、东土科技）；

北斗及卫星互联