一级建造师-工程经济.ppt

投资各方现金流量表课件*投资各方现金流量表是分别从各个投资者的角度出发，01以投资者的出资额作为计算的基础，用以计算投资各方02收益率。031财务计划现金流量表2反映项目计算期各年的投资、融资及经营活动的现金3流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析项目的财4务生存能力。对于一般性建设项目财务评价来说，投资、经营成本、营业收入和税金等经济量本身既是经济指标，又是导出其他财务评价指标的依据，所以它们是构成经济系统财务现金流量的基本要素，也是进行工程经济分析最重要的基础数据。1Z101042财务现金流量表的构成要素01营业收入02营业收入03项目建成投产后各年销售产品或提供服务所获得的收入。04即：05营业收入＝产品销售量×产品单价06或者：07营业收入＝服务量×服务单价补贴收入某些项目还应按有关规定估算企业可能得到与收益相关的政府补助，包括先征后返的增值税、按销量或工作量等依据国家规定的补助定额计算并按期给予的定额补贴，以及属于财政扶持而给予的其他形式的补贴等，应按相关规定合理估算，记作补贴收入。12投资01总投资02建设投资03流动资金04建设期利息05建设投资课件*建设投资是指项目按拟定建设规模(分期建设项目为分期建设规模)、产品方案、建设内容进行建设所需的投入。壹贰建设期利息筹措债务资金时在建设期内发生并按规定允许在投产年后计入固定资产原值的利息，即资本化的利息。（三）流动资金课件*01流动资金系指运营期内长期占用并周转使用的营运资金，不包括运营需要的临时性营运资金。02在项目寿命期结束时，投入的流动资金应予以回收。应付帐款预付帐款存货库存现金应收帐款预付帐款流动资金=流动资产-流动负债（四）项目资本金1.资本金的特点是指建设项目总投资中，由投资者认缴的出资额，对建设项目来讲是非债务性资金；投资者可按出资的比例依法享有所有者权益，也可转让其出资，但不得收回。2.资本金的出资方式现金，实物、工业产权、非专利技术、土地使用权、资源开采权等作价出资。工业产权和非专利技术作价出资比例不得超过资本金总额的20%，部分高新技术可达30%以上。3.资本金的来源渠道和筹资方式课件*既有项目：原有股东增资扩股、吸收新股东投资、发行股票、政府投资等渠道和方式筹措。01新设项目：股东直接投资、发行股票、政府投资等渠道和方式筹措。02全部使用政府直接投资的项目，一般为非经营性项目，不需要进行融资方案分析。以投资补贴、贷款贴息等方式投入的政府投资资金，对具体项目来说，既不属于权益资金，也不属于债务资金，在项目评价中应视为一般现金流入（补贴收入）。在项目评价中，对投入的政府投资资金，应根据资金投入的不同情况进行不同的处理：以资本金注入方式投入的政府投资资金，在项目评价中应视为权益资金。以转贷方式投入的政府投资资金（统借国外贷款），在项目评价中应视为债务资金。三、经营成本（一）总成本的构成总成本的构成（生产要素估算法）外购原材料+外购燃料动力+工资及福利费+修理费+折旧费+摊销费+利息支出+其他费用总成本费用经营成本（二）总成本的估算（生产要素估算法）1.外购原材料、燃料及动力费外购原材料、燃料及动力费＝∑年消耗量×原材料、燃料及动力供应单价2.工资及福利费工资及福利费＝企业职工定员数×人均年工资及福利费3.修理费指为保持固定资产的正常运转和使用，对其进行必要修理所发生的费用，按修理范围的大小和修理时间间隔的长短可以分为大修理和中小修理。即：修理费＝固定资产原值×计提比率（％）修理费＝固定资产折旧额×计提比率（％）固定资产折旧费，可以分类计算，也可以综合计算。折旧费指无形资产和其他资产在项目投产后一定期限内分期摊销的费用。摊销费又称财务费用，包括利息支出（减利息收入）、汇兑损失（减汇兑收益）以及相关的手续费等。在大多数项目的财务分析中，通常只考虑利息支出。利息支出的估算包括：长期借款利息；流动资金借款利息；短期借款利息三部分。利息支出其他费用包括其他制造费用、其他管理费用和其他营业费用这三项费用，系指制造费用、管理费用和营业费用中分别扣除工资及福利费、折旧费、摊销费、修理费以后的其余部分，应计入生产总成本费用的其他所有费用。经营成本经营成本是工程经济分析中经济评价的专用术语，用于项目财务评价的现金流量分析。