期货从业资格之《期货基础知识》题库检测题型及答案详解（真题汇编）.docxVIP

期货从业资格之《期货基础知识》题库检测题型

第一部分单选题(50题)

1、下列关于我国期货交易所集合竞价的说法正确的是（）。

A.收盘集合竞价在开盘前10分钟内进行

B.开盘集合竞价在开盘前5分钟内进行

C.收盘集合竞价在收盘前5分钟内进行

D.开盘集合竞价在开盘前10分钟内进行

【答案】：B

【解析】本题主要考查我国期货交易所集合竞价的时间相关知识。选项A分析收盘集合竞价并非在开盘前10分钟内进行，该选项时间表述与实际情况不符，所以A选项错误。选项B分析在我国期货交易所中，开盘集合竞价是在开盘前5分钟内进行的，此选项的表述符合实际规定，所以B选项正确。选项C分析收盘集合竞价不在收盘前5分钟内进行，该选项的时间设定不符合我国期货交易所集合竞价的时间要求，所以C选项错误。选项D分析开盘集合竞价是在开盘前5分钟内进行，而非10分钟，该选项时间描述错误，所以D选项错误。综上，本题正确答案是B。

2、以下不属于外汇期货跨期套利的是（）。

A.牛市套利

B.熊市套利

C.蝶式套利

D.统计和期权套利

【答案】：D

【解析】本题可通过分析每个选项是否属于外汇期货跨期套利来得出正确答案。选项A：牛市套利牛市套利是外汇期货跨期套利的一种常见方式。在外汇期货交易中，牛市套利是指买入近期月份合约同时卖出远期月份合约，期望近期合约价格上涨幅度大于远期合约价格上涨幅度，或者近期合约价格下跌幅度小于远期合约价格下跌幅度，从而获取利润，所以牛市套利属于外汇期货跨期套利。选项B：熊市套利熊市套利同样是外汇期货跨期套利的类型之一。它与牛市套利相反，是卖出近期月份合约同时买入远期月份合约，利用不同月份合约价格变动幅度的差异来获利，因此熊市套利也属于外汇期货跨期套利。选项C：蝶式套利蝶式套利也是外汇期货跨期套利的一种形式。它由居中月份一个牛市套利和一个熊市套利组合而成，通过三个不同交割月份的合约进行交易，根据不同合约价格之间的相对变动关系来赚取差价，所以蝶式套利属于外汇期货跨期套利。选项D：统计和期权套利统计和期权套利并非外汇期货跨期套利。统计套利是利用统计分析方法，寻找相关资产价格之间的统计规律进行套利；期权套利则是基于期权合约的特性，如期权的内在价值、时间价值等进行的套利操作，它们与外汇期货跨期套利所依据的原理和交易方式有明显不同，所以统计和期权套利不属于外汇期货跨期套利。综上，答案选D。

3、关于债券价格涨跌和到期收益率变动之间的关系，正确的描述是（）。

A.到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，小于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度

B.到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，大于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度

C.到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，小于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的比例

D.到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，与到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度相同

【答案】：B

【解析】本题可根据债券价格与到期收益率之间的凸性特征来判断各选项的正确性。债券价格与到期收益率呈反向变动关系，并且这种关系具有凸性特征。债券价格-收益率曲线是凸向原点的，也就是债券价格随到期收益率下降而上升的速度，要快于债券价格随到期收益率上升而下降的速度。具体到本题中，当到期收益率下降10bp时，债券价格会上升；当到期收益率上升10bp时，债券价格会下降。基于债券价格-收益率曲线的凸性特点，到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，要大于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度。接下来分析各选项：-选项A：该选项描述与债券价格-收益率曲线的凸性特征不符，到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度应大于而非小于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度，所以选项A错误。-选项B：此选项符合债券价格与到期收益率之间的凸性关系，即到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度，大于到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度，所以选项B正确。-选项C：本题讨论的是债券价格涨跌的幅度，而非比例，并且该选项描述不符合债券价格-收益率曲线的凸性特征，所以选项C错误。-选项D：由于债券价格-收益率曲线的凸性，到期收益率下降10bp导致债券价格上升的幅度和到期收益率上升10bp导致债券价格下降的幅度是不相同的，所以选项D错误。综上，本题正确答案是B。

4、阳线中，上影线的长度表示（）之间的价差。

A.最高价和收盘价

B.收盘价和开盘价

C.开盘价和最低价

D.最高价和最低价

【答案】：A

【解析】本题主要考查阳线中上影线长度所表示的价差概念。在阳线中，开盘价