2025年保荐代表人资格考试考试题库（附答案和详细解析）（1010）.docxVIP

保荐代表人资格考试模拟试卷

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

根据《证券发行上市保荐业务管理办法》，保荐机构对发行人的持续督导期间自（）起计算。

A.发行申请文件受理之日

B.证券上市之日

C.发行结束之日

D.辅导备案登记之日

答案：B

解析：根据《证券发行上市保荐业务管理办法》第三十二条，持续督导期间自证券上市之日起计算。主板、中小板持续督导期为上市当年剩余时间及其后1个完整会计年度；创业板、科创板为上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度。选项A（受理日）是保荐工作启动标志，C（发行结束日）是发行程序终点，D（辅导备案日）是上市前辅导阶段起点，均非持续督导起始日。

上市公司重大资产重组中，购买资产的成交金额占上市公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末（）的比例达到50%以上，构成重大资产重组。

A.总资产

B.净资产

C.营业收入

D.净利润

答案：A

解析：《上市公司重大资产重组管理办法》第十二条规定，重大资产重组的认定标准之一是购买、出售的资产总额占上市公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末资产总额的比例达到50%以上。选项B（净资产）、C（营业收入）、D（净利润）虽为其他认定标准（如占比50%且超过5000万元），但本题题干明确“期末”指标，故正确为总资产。

创业板IPO要求发行人最近（）年净利润均为正且累计不低于5000万元，或者最近一年净利润为正且营业收入不低于1亿元。

A.1

B.2

C.3

D.4

答案：B

解析：《创业板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》第二十二条规定，创业板IPO的财务指标之一为“最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于5000万元”或“最近一年净利润为正，营业收入不低于1亿元”。选项A（1年）不满足“均为正”的累计要求，C（3年）是主板/中小板的部分指标，D（4年）无依据。

非公开发行股票的发行对象不超过（）名。

A.5

B.10

C.35

D.200

答案：C

解析：《上市公司证券发行管理办法》第三十七条规定，非公开发行股票的发行对象不超过35名。选项A（5名）是原《上市公司证券发行管理办法》（2020年前）对特定对象的限制，B（10名）是旧规对机构投资者的限制，D（200名）是公开发行的人数限制。

上市公司关联交易需提交股东大会审议的标准是交易金额超过（），或占最近一期经审计净资产绝对值的（）以上。

A.3000万元，5%

B.5000万元，3%

C.1000万元，10%

D.2000万元，2%

答案：A

解析：《上海证券交易所股票上市规则》6.3.15条规定，上市公司与关联人发生的交易（提供担保、受赠现金资产、单纯减免上市公司义务的债务除外）金额在3000万元以上，且占上市公司最近一期经审计净资产绝对值5%以上的，应当提交股东大会审议。其他选项数值不符合规则要求。

公开发行公司债券，发行人最近三年平均可分配利润应足以支付公司债券（）的利息。

A.1年

B.2年

C.3年

D.5年

答案：A

解析：《公司债券发行与交易管理办法》第十五条规定，公开发行公司债券应符合“最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息”的条件。选项B（2年）是旧规中部分企业债的要求，C（3年）、D（5年）无依据。

保荐机构尽职调查的核心目的是（）。

A.协助发行人制作申报文件

B.验证发行人信息披露的真实性、准确性、完整性

C.帮助发行人降低发行成本

D.与监管机构建立良好沟通

答案：B

解析：《证券发行上市保荐业务管理办法》第二十四条规定，尽职调查是保荐机构及其保荐代表人通过系统、深入的核查，对发行人申请文件和信息披露资料进行审慎核查，督导发行人规范运作，对证券服务机构出具的专业意见进行核查，确保发行人信息披露真实、准确、完整。其他选项（A、C、D）是尽职调查的辅助作用，非核心目的。

上市公司出现最近一个会计年度经审计的期末净资产为负值，证券交易所应对其股票实施（）。

A.停牌

B.退市风险警示（*ST）

C.暂停上市

D.终止上市

答案：B

解析：《上海证券交易所股票上市规则》9.3.1条规定，上市公司出现“最近一个会计年度经审计的期末净资产为负值”的情形，应实施退市风险警示（股票简称前冠以“*ST”字样）。选项A（停牌）是临时措施，C（暂停上市）需连续两年净资产为负，D（终止上市）需更严重的持续经营问题。

保荐机构出具的发行保荐书应由（）签字。

A.保荐业务负责人

B.内核负责人

C.至少两名保荐代表人

D.合规总监

答案：C

解析：《证券发行上市保荐业务管理办法》第二十八条规定，发行保荐书应当由保荐机构法定代表人、保荐业务负责人、内核负责人、保荐代表人等签字，其中至少需