2025年英国特许证券与投资协会会员(CISI)考试题库（附答案和详细解析）（1005）.docxVIP

英国特许证券与投资协会会员（CISI）考试试卷

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

CISI的核心价值观不包括以下哪项？

A.客户利益优先

B.专业卓越

C.市场操纵许可

D.道德诚信

答案：C

解析：CISI作为全球金融专业机构，核心价值观明确包含客户利益优先（A）、专业卓越（B）和道德诚信（D）。市场操纵（C）是严重违反金融监管和职业道德的行为，不可能成为其核心价值观。

根据英国金融行为监管局（FCA）的规定，零售客户的风险承受能力评估应至少每几年更新一次？

A.1年

B.2年

C.3年

D.5年

答案：C

解析：FCA要求对零售客户的风险承受能力评估至少每3年更新一次（C），以确保客户信息的时效性。1年（A）和2年（B）过于频繁，5年（D）则可能导致信息滞后。

以下哪类金融产品不属于集合投资计划（CIS）？

A.单位信托（UnitTrust）

B.开放式投资公司（OEIC）

C.个人储蓄账户（ISA）

D.投资信托（InvestmentTrust）

答案：C

解析：集合投资计划（CIS）的核心特征是投资者资金集合管理，包括单位信托（A）、OEIC（B）和投资信托（D）。个人储蓄账户（ISA）是税收优惠账户，并非投资产品本身（C）。

客户适当性（Suitability）评估与适合性（Appropriateness）评估的主要区别在于？

A.适当性需评估客户知识经验，适合性需评估投资目标

B.适当性适用于复杂产品，适合性适用于简单产品

C.适当性需验证产品与客户需求匹配，适合性仅验证客户有能力理解产品

D.适当性由FCA监管，适合性由PRA监管

答案：C

解析：适当性评估（Suitability）要求验证推荐的产品与客户的投资目标、风险承受能力等需求匹配（C正确）；适合性评估（Appropriateness）仅需验证客户有能力理解产品风险（C正确）。A、B、D均混淆了两者的定义。

根据CISI《职业道德与行为准则》，会员发现同事违规时应首先采取的行动是？

A.直接向FCA举报

B.与违规同事私下沟通并要求纠正

C.向所在机构的合规部门报告

D.在行业论坛公开披露

答案：C

解析：CISI准则要求会员首先向所在机构的合规部门报告（C），通过内部流程解决问题。直接举报（A）或公开披露（D）属于后续步骤，私下沟通（B）可能无法确保问题解决。

以下哪项是场外衍生品（OTCDerivatives）的典型特征？

A.在交易所集中交易

B.标准化合约条款

C.交易双方直接协商条款

D.由清算所中央结算

答案：C

解析：OTC衍生品的核心特征是交易双方直接协商条款（C）。交易所交易（A）、标准化合约（B）和中央结算（D）是场内衍生品的特征。

英国《2000年金融服务与市场法》（FSMA）的核心目标不包括？

A.维护市场信心

B.促进市场竞争

C.保护消费者

D.允许内幕交易

答案：D

解析：FSMA的三大目标是维护市场信心（A）、促进市场竞争（B）、保护消费者（C）。内幕交易（D）是明确禁止的违法行为。

投资组合的非系统性风险（UnsystematicRisk）可以通过以下哪种方式降低？

A.增加无风险资产比例

B.分散投资不同行业的证券

C.购买股指期货对冲

D.提高杠杆率

答案：B

解析：非系统性风险（特定公司/行业风险）可通过分散投资降低（B）。无风险资产（A）降低整体风险但不针对非系统性风险；股指期货（C）对冲系统性风险；杠杆（D）会增加风险。

以下哪项不属于反洗钱（AML）的“了解你的客户”（KYC）要求？

A.验证客户身份文件

B.了解客户资金来源

C.评估客户投资目标

D.监控异常交易

答案：C

解析：KYC要求包括身份验证（A）、资金来源（B）和交易监控（D）。评估投资目标（C）属于客户适当性评估内容。

根据CISI的持续专业发展（CPD）要求，会员每年至少需完成多少小时的学习？

A.20小时

B.35小时

C.50小时

D.70小时

答案：B

解析：CISI规定会员每年需完成至少35小时CPD（B），以保持专业能力。20小时（A）不足，50和70小时（C、D）是更高要求。

二、多项选择题（共10题，每题2分，共20分）

以下属于CISI会员义务的有？（至少2个正确选项）

A.遵守《职业道德与行为准则》

B.每年向CISI缴纳会费

C.向客户隐瞒自身利益冲突

D.参与行业游说活动

答案：AB

解析：CISI会员需遵守职业道德准则（A）并缴纳会费（B）。隐瞒利益冲突（C）违反准则，行业游说（D）非强制义务。

英国MiFIDII法规对投资顾问的要求包括？

A.披露所有收费和佣金

B.为客户提供独立或受限建议的明确标识