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投资风险评估与决策指南

第1章投资风险概述与基本概念

1.1投资风险的定义与分类

投资风险是指在投资过程中，由于各种不确定因素影响，可能导致投资收益偏离预期的不确定性。风险通常表现为收益的波动性或损失的可能性。投资风险可以分为系统性风险和非系统性风险。系统性风险是指影响整个市场的风险，如政治、经济、行业周期性变化等，无法通过分散投资来消除。非系统性风险则是指特定公司或行业所特有的风险，如管理失误、财务问题、产品缺陷等，可通过分散投资来降低。

根据风险来源，投资风险可分为市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险、汇率风险等。市场风险主要涉及市场价格波动，如股票、债券、外汇等资产价