2021CFA二级投管模拟题附做题时间规划表帮你把控考场节奏.docVIP

2021CFA二级投管模拟题附做题时间规划表帮你把控考场节奏

一、单项选择题（每题2分，共20分）

1.以下关于投资组合业绩评估指标的说法，正确的是（）

A.夏普比率衡量的是单位系统风险的超额收益

B.特雷诺比率衡量的是单位总风险的超额收益

C.詹森α是投资组合的实际收益率与基于资本资产定价模型所得到的预期收益率之间的差值

D.信息比率是绝对收益与基准收益的差值

2.下列关于有效市场假说的表述，错误的是（）

A.在弱式有效市场中，技术分析无效

B.在半强式有效市场中，基本面分析无效

C.在强式有效市场中，内幕信息无法带来超额收益

D.有效市场假说认为市场价格总能反映所有信息

3.当市场处于上升趋势时，投资组合经理采用的积极投资策略通常是（）

A.降低股票仓位

B.提高债券仓位

C.买入β系数较高的股票

D.买入β系数较低的股票

4.下列关于风险价值（VaR）的说法，错误的是（）

A.VaR是在一定置信水平和一定持有期内，某一投资组合可能遭受的最大损失

B.参数法计算VaR假设投资组合的收益率服从正态分布

C.历史模拟法计算VaR不需要对收益率的分布做出假设

D.蒙特卡罗模拟法计算VaR可以考虑非线性因素，但计算速度较慢

5.关于多因素模型，以下说法正确的是（）

A.多因素模型只考虑市场因素对资产收益率的影响

B.