金融行业投行部投行经理投行项目操作手册（执行版）.docxVIP

金融行业投行部投行经理投行项目操作手册（执行版）

第1章项目立项与尽职调查

1.1项目筛选与立项标准

在正式签约前，投行经理需依据“核心客户名单”与“战略储备库”进行初筛，优先关注A股主板上市企业、科创板硬科技龙头或拥有核心专利的专精特新企业，确保项目具备足够的市场容量和成长逻辑。必须严格执行“穿透式”分析，利用企查查、天眼查等工具核实目标企业的股权结构是否清晰，是否存在代持、隐性关联交易或大股东违规担保等潜在风险，确保客户主体资格合法合规。

运用SWOT分析法对目标企业进行综合评估，重点考察其行业竞争格局（如是否处上升周期）、技术壁垒（如是否拥有独家算法或工艺）以及财务健康度（如资产负债率是否低于行业警戒线），以此作为立项的核心依据。对照公司内部的“尽职调查立项红线清单”，重点核查拟投项目是否存在“三高”特征（高估值、高负债、高增长），若发现不符合公司风险偏好则立即启动备选方案，避免盲目投入。结合CFO提供的最新审计报告与外部征信机构（如中诚信、联合资信）的评级数据，测算项目预计年复合增长率（CAGR）是否达到公司设定的20%-30%的业绩增长目标，并计算预期的内部回报率（IRR）。

最终由投资委员会召开专项评审会，依据“财务模型预测”与“非财务指标”双重打分机制，对通过初筛的项目进行立项审批，并明确项目负责人与备选方案负责人。

1.2客户背