2023年CFA二级投管考前密训模拟卷考场上大概率遇原题.docVIP

2023年CFA二级投管考前密训模拟卷考场上大概率遇原题

一、单项选择题（总共10题，每题2分）

1.下列关于战略资产配置（SAA）的描述，最准确的是：

A.仅基于短期市场预期调整资产权重

B.是长期投资目标下的基准权重，需定期再平衡

C.核心是捕捉短期市场波动获取超额收益

D.不考虑投资者的风险容忍度

2.Brinson模型用于绩效归因时，不包括以下哪个分解部分？

A.资产类别选择效应

B.行业内选择效应

C.权重配置效应

D.利率环境效应

3.固定收益投资组合中，久期与利率风险的关系是：

A.久期越长，利率风险越低

B.久期与利率风险无关

C.久期越长，利率风险越高

D.久期与利率风险呈线性反比

4.私募股权投资中，TVPI（总投入资本倍数）的计算基础是：

A.仅考虑已实现收益

B.已实现收益+未实现收益与投入资本的比值

C.仅考虑未实现收益

D.投入资本与总收益的比值

5.下列属于战术资产配置（TAA）触发因素的是：

A.投资者长期风险偏好变化

B.市场估值偏离历史均值

C.投资目标的重大调整

D.资产类别长期预期收益率变化

6.风险管理中，压力测试的核心目的是：

A.量化正常市场波动下的最大损失

B.评估极端情景对投资组合的影响

C.计算组合的预期收益率

D.优化资产配置权重

7.对冲基金中，“市场中性策略”