银行风险管理与控制策略揭秘.pptxVIP

第24章金融机构的风险管理;第一节信用风险的管理;1甄别和监督;2长久客户关系;3贷款承诺;4补偿余额;第二节利率风险的管理;;利率敏感性资产：1年如下期限证券500万、可变利率抵押贷款1000万、1年如下期限商业贷款1500万、20%的固定利率抵押贷款200万。总计3200万。

利率敏感性负债：货币市场存款账户500万、可变利率和1年如下期限存单2500万、联邦基金500万、1年如下期限借款1000万、10%的活期存款150万、20%储蓄存款300万。总计4950万。;利率增长1%造成的成果;1收入缺口分析;例收入缺口分析;到期日分类法;2久期缺口分析;结论：;;;例，目前利率水平10%，第二年提升到20%，债券的面值为1000元，期零息债券的资本增值或损失：

Pt+1=1000/(1+20%)9=193.81

Pt=1000/(1+10%)10=385.54

g=(Pt+1-Pt)/Pt=(193.81-385.54)/385.54=-49.7%

;结论：;;久期的计算;;;久期公式：

DUR——久期；

t——现金支付之前的年数；

CPt——在时间t的现金支付金额；

i——利率；n证券到期期限年数。;;结论：;例，资产组合中25%是久期为5年的债券；75%是久期为债券。该组合的久期为：

0.25*5+0.75*10=1.25+7.5=8.