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理财子公司参与耐心资本投资的风险控制研究

目录

一、文档概要．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．2

1.1研究背景与意义．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．2

1.2国内外研究述评．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．3

1.3研究思路与方法．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．6

二、耐心资本投资特征与理财子公司适配性．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．9

2.1长周期资产配置要求分析．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．9

2.2监管约束环境下的机会窗口．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．10

2.3理财子公司战略转型路径．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．12

三、投资估值与流动性管理挑战．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．16

3.1估值模型适配性研究．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．16

3.2流动性风险识别框架．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．18

3.3隐性担保成本测算方法．．．