2026年证券投资分析师考试《投资组合》真题试卷.docVIP

2026年证券投资分析师考试《投资组合》真题试卷

姓名：_____?准考证号：_____?得分：______

一、单选题（总共10题，每题2分）

1.在投资组合理论中，以下哪一项不是马科维茨有效前沿的基本特征？

A.有效前沿是凸的

B.有效前沿的最右端点是市场组合

C.无风险资产的存在会使得有效前沿向左移动

D.有效前沿上的组合是风险与收益的最佳平衡

2.以下哪种方法不属于投资组合的优化方法？

A.均值-方差优化

B.最大最小化损失法

C.分散化投资法

D.蒙特卡洛模拟法

3.在投资组合管理中，以下哪一项不是系统性风险的表现形式？

A.经济衰退

B.利率变动

C.行业政策变化

D.公司财务造假

4.根据资本资产定价模型（CAPM），以下哪一项是市场风险溢价的正确表述？

A.市场组合的预期收益率减去无风险利率

B.市场组合的方差减去无风险利率

C.市场组合的预期收益率加上无风险利率

D.无风险利率减去市场组合的预期收益率

5.在投资组合的分散化策略中，以下哪一项是正确的？

A.分散化投资可以完全消除所有风险

B.分散化投资只能降低非系统性风险

C.分散化投资可以提高投资组合的预期收益率

D.分散化投资会降低投资组合的