瑞博生物-B公司深度报告：FXIsiRNA进度居首，静待肝外递送平台突破.pptxVIP

投资要点公司为小核酸先驱企业，已建立国际化研发团队和平台公司是全球较早布局小核酸领域的开拓者之一，已布局国际化研发平台，以创始人/CEO梁子才博士为首的研发团队均深耕小核酸产业多年，且MNC任职履历丰富。公司依托自主研发的肝靶向递送技术现已推进7款siRNA药物进入临床阶段，其中4款已处于II期试验阶段，分别靶向FXI、ApoC3、血栓和肝病，另还有1款靶向PCSK9的产品已由授权合作方推进至III期，进度处于全球第一梯队；早研方向多样，研发梯队完善。FXI抗凝市场潜力巨大，公司Vortosiran为进展最快siRNA药物全球血栓性疾病存量患者数庞大，房颤和VTE相关适应症的抗凝需求已构建