|行业周报
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20260719
年月日
通信
光回调的复盘:分歧即买点
光通信板块近年来经历了多轮回调,每次担忧、分歧和恐慌最终均被产业增持(维持)
趋势证伪。回顾历次下跌,本质上是市场在短期扰动中低估了AI算力基
础设施扩张的确定性与持续性。拉长维度看,短期的逻辑扰动终将被长期
行业走势
的业绩兑现所消化。当前阶段,我们需要剥离情绪干扰,回归产业本源与
业绩主线。
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