2026版《衍生品交易监督管理办法（试行）》.pptxVIP

2026版《衍生品交易监督管理办法（试行）》

01

办法出台背景与意义

02

适用范围与核心定义

03

交易主体与资质要求

04

风险管理与内部控制

05

交易行为规范与禁止

06

监督管理与法律责任

CONTENTS

目录

办法出台背景与意义

01

宏观市场发展需求

引导功能回归

遏制复杂衍生品泛滥及变相投机等偏离风险管理本源的行为，引导市场回归套期保值基本功能，稳慎有序推动资本市场高质量发展。

填补制度空白

作为证监会监管的衍生品行业首部部门规章，改变了过去场外衍生品缺乏统一监管标准的局面，推动市场迈入法治化发展新阶段。

服务实体经济

促进衍生品市场发挥管理风险、配置资源的积极作用，满足实体企业在复杂市场环境下的风险管理需求，保障各方合法权益。

监管规则统一趋势

落实顶层设计

将期货和衍生品法确立的单一协议、终止净额结算、交易报告库等基础制度转化为可执行的监管规定，完善衍生品重点业务监管制度。

明确调整范围

清晰界定适用范围为证监会依法监管的交易场所和经营机构组织的活动，同时明确银行间及银保机构柜台市场不适用本办法。

破解规则碎片化

结束衍生品市场长期存在的规则碎片化状态，进一步明确衍生品市场的主要制度规则，为各类经营机构和交易者提供统一规范。

防范系统性金融风险

规范交易行为

对衍生品交易和结算、交易者、经营机构及市场基础设施进行全面规定，遏制违规减持与利益输送等隐患，提高市