2026版《衍生品交易监督管理办法（试行）》核心要点.pptxVIP

2026版《衍生品交易监督管理办法（试行）》核心要点

目录

CONTENTS

总则与适用范围

1

交易者准入与适当性管理

2

衍生品经营机构监管

3

交易行为与风控规范

4

跨境交易与监管协同

5

法律责任与过渡期安排

6

PART

01

总则与适用范围

响应高质量发展部署

落实上位法规定

保障市场规范运行

01

02

03

通过确立首部部门规章，填补行业监管制度空白，明确各方合法权益与基本规则，促进市场稳步健康有序发展。

为贯彻期货和衍生品法要求，将单一协议、终止净额结算等基础制度落实到具体监管层面，确保衍生品交易有法可依。

落实资本市场指导意见，完善重点业务监管制度，稳慎有序推动衍生品市场发展，防范化解重大金融风险。

制定背景与立法宗旨

明确将场内期货交易排除在外，重点规制场外及非标准化衍生品合约，实现与现有期货监管规则的合理衔接与功能互补。

将各类基础合约的组合交易纳入调整范围，有效防范通过复杂衍生品结构设计规避监管或实施违法违规交易的行为。

办法明确将衍生品交易界定为期货交易以外的互换合约、远期合约及非标准化期权合约及其组合的交易，并对交易结算、经营机构等环节作出系统规定。

排除标准化期货交易

精准界定互换、远期与非标准化期权等核心标的，覆盖市场主流交易类型，为经营机构合规展业提供清晰的业务边界。

涵盖三大基础合约

规范组合交易行为

衍生品交易定义与分类

适用于证监会依