机械设备-周观点：宇树IPO顺利推进看好机器人板块后续进展，半导体设备关注涨价及出海.pptxVIP

行业动态信息

人形机器人：谷歌发布全新机器人模型，宇树IPO渐行渐近。谷歌DeepMind发布全新机器人模型，机器人大脑能力持续提升，有望助力其在终端场景加速落地；宇树IPO确定询价日，

上市进程渐行渐近；特斯拉Optimus迈向量产，供应链反馈积极，板块多重催化共振。物理AI是人工智能的下一波浪潮，机器人是AI最好的物理载体之一，产业发展趋势明确。头部厂商积极推进人形机器人在工业、商业等场景下的应用；随着机器人泛化水平提高，预计其落地场景将进一步扩大，2026年有望成为人形机器人垂类应用大年。V3发布及量产、国产机器人新品发布、机器人公司IPO推进、应用落地持续为板块行情带来催化，建议聚焦优质环节。

AIDC发电设备：需求高景气与产能扩张共振，供需缺口延续，坚定看好国产燃机出海。需求端：贝克休斯获得76台NovaLT16工业燃气轮机订单，总发电能力约1.3GW，主要用于北美数据中心及油气领域的快速部署电源；AEP二季度新增锁定约3GW燃气轮机资源，累计已锁定约13GW，并在评估2035年前另外获得10GW燃机资源的可能性。供给端：贝克休斯2026Q2业绩会宣布进一步扩充产能，燃机产能到2028年末将较2026年翻倍，动力系统业务新增产能到位后可支持5