计量经济学（武汉大学，彭红枫）12.pptVIP

7/12/2003 Hongfeng Peng Department of Finance, Wuhan University Chapter 12 自相关Autocorrelation 主讲：彭红枫 武汉大学经济与管理学院金融系 Copyright?Hongfeng Peng 2006 Wuhan University 12.1自相关的性质 随机干扰项之间存在相互依存性。 区分一对概念：自相关与序列相关 12.1自相关的性质 自相关产生的原因 惯性 模型设定偏误：遗漏解释变量 模型设定偏误：不正确的函数形式 蛛网模型 滞后效应 数据编造 数据变换 非平稳性 12.2自相关出现时的OLS估计 假定自相关可写成如下形式： ?t=??t-1+?i -1?1 其中： ?被称为自协方差系数（coefficient of autocovariance）或一阶自相关系数（first-order coefficient of autocorrelation）。 ?i是满足以下标准OLS假定的随机干扰项： 12.3自相关出现时的估计问题 回归系数的BLUE估计量： 见P425 12.4自相关出现时的后果 考虑自相关时的OLS估计 方差增大，置信区间变大，导致 “取伪”的可能性增大； 忽视自相关时的OLS估计 1、 可能高估了复判定系数 2、低估了方差 3、变量的显著性检验无效 12.5 自相关的侦察 图解法 游程检验（runs test） 什么是游程？ DW统计量 LM（BG）检验 DW统计量 D-W检验是杜宾（J.Durbin）和瓦森(G.S. Watson)于1951年提出的一种检验序列自相关的方法，该方法的假定条件是： （1）解释变量X非随机； （2）随机误差项?i为一阶自回归形式： ?i=??i-1+?I （3）回归模型中不应将滞后因变量作为解释变量，即不应出现下列形式： Yi=?0+?1X1i+??kXki+?Yi-1+?I （4）回归含有截距项 当D.W.值在2左右时，模型不存在一阶自相关。 LM（Lagrange multiplier）检验 12.6 自相关的补救 查明自相关的原因，并采取相应的措施 模型设定偏误？正确设定模型 纯粹自相关？GLS 自相关系数已知 自相关系数未知 修正OLS的标准误（HAC） 习题 12.3 12.33 12.35 * * 该统计量的分布与出现在给定样本中的X值有 复杂的关系，因此其精确的分布很难得到。 但是，他们成功地导出了临界值的下限dL和上限dU ，且这些上下限只与样本的容量n和解释变量的个数k有关，而与解释变量X的取值无关。 杜宾和瓦森针对原假设：H0: ?=0， 即不存在一阶自回归，构如下造统计量： DW统计量 DW检验步骤 （1）计算DW值 （2）给定?，由n和k的大小查DW分布表，得临界值dL和dU （3）比较、判断 若 0D.W.dL 存在正自相关 dLD.W.dU 不能确定 dU D.W.4－dU 无自相关 4－dU D.W.4－ dL 不能确定 4－dL D.W.4 存在负自相关 0 dL dU 2 4-dU 4-dL 正相关 不能确定 无自相关 不能确定 负相关 证明： 展开D.W.统计量： (*) 如果存在完全一阶正相关，即?=1，则 D.W.? 0 完全一阶负相关，即?= -1, 则 D.W.? 4 完全不相关， 即?=0，则 D.W.?2 这里， 为一阶自回归模型 ?i=??i-1+?i 的参数估计。 拉格朗日乘数检验克服了DW检验的缺陷，适合于高阶序列自相关以及模型中存在滞后解释变量的情形。 它是由布劳殊（Breusch）与戈弗雷（Godfrey）于1978年提出的，也被称为GB检验。 对于模型 如果怀疑随机扰动项存在p阶序列相关： GB检验可用来检验如下受约束回归方程 约束条件为： H0: ?1=?2=…=?p =0 约束条件H0