融资融券业务知识和业务流程培训课件.pptVIP

;第一部分：融资融券业务知识 第二部分：融资融券业务流程 第三部分：例题讲解; 第一部分：融资融券业务知识;; 融资融券业务，是指证券公司向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。 ; 保证金是指投资者向证券公司融入资金或证券时，证券公司向投资者收取的一定比例的资金，保证金可以证券公司认可的证券充抵，证券公司认可的证券应符合证券交易所的规定。 ; 可充抵保证金证券的折算率是指充抵保证金的证券在计算保证金金额时按其证券市值进行折算的比率。 按照证券交易所规定，上市国债折算率不超过95%，证券交易所交易型开放式指数基金折算率不超过90%，其他债券和基金折算率不超过80%，上证180指数和深证100指数成份股股票折算率不超过70%，其他股票不超过65%。证券公司的折算率不得高于证券交易所规定的折算率。; 保证金比例，指投资者交付的保证金与融资、融券交易金额的比例，分为融资保证金比例和融券保证金比例，用于控制投资者初始资金的放大倍数。沪深交易所规定标的证券保证金比例不得低于50%。 融资保证金比例=保证金/（融资买入证券数量×买入价格） ×100% 融券保证金比例=保证金/（融券卖出证券数量×卖出价格） ×100% ; 保证金可用余额，指投资者用于充抵保证金的现金、证券市值及融资融券交易产生的浮盈经折算后形成的保证金总额，减去投资者未了结融资融券交易已占用保证金和相关利息、费用的余额。 计算公式＝现金+∑（充抵保证金的证券市值×折算率）+∑［（融资买入证券市值－融资买入金额）×折算率］＋∑［（融券卖出金额－融券卖出证券市值）×折算率］－∑融券卖出金额－∑融资买入证券金额×融资保证金比例－∑融券卖出证券市值×融券保证金比例－利息及费用 ; 标的证券，是指投资者可融资买入或融券卖出的证券。 标的证券限于沪深交易所认可的上市股票、证券投资基金、债券及其他证券。 证券公司在沪深交易所规定的范围内确定其允许的标的证券。 ; 担保物，指证券公司向投资者收取的保证金及投资者融资买入的全部证券和融券卖出所得的全部价款，即投资者信用资金账户和信用证券账户内的所有资产，整体作为投资者对证券公司融资融券债务的担保物。 ; 维持担保比例是指投资者担保物价值与其融资融券债务之间的比例，其计算公式为： 现金+信用证券账户内证券市值 维持担保比例 = —————————————————————— 融资买入金额 + 融券卖出证券数量×市价 + 利息及费用 ;?客户信用交易担保资金帐户;第二部分 融资融券业务流程; 一、客户准入条件? 二、投资者教育和风险测评 三、征信及信用评级 四、授信 五、签订合同 六、开立信用证券账户 七、存管银行开户 八、担保物划转 九、融资融券交易 十、预警平仓 十一、合同终止及销户 ; 所有意向客户需先通过资格筛选，申请融资融券业务的客户须符合下列条件： 1、拥有普通证券账户，且开户资料齐全、账户规范、账户状态正常，普通资金账户开户时间十八个月以上并且交易时间六个月以上；?????? 2、普通资金账户和证券账户内资产在客户申请前一交易日不低于 50 万元（证券市值按收盘价计算），法人客户不低于100万元；????? 3、有较强的风险承受能力；?????? 4、客户信誉良好；?????? 5、符合公司适当性管理规定的；?????? 6、法律、法规及公司规定的其他条件。; 法人客户开展融资融券业务除须符合上述条件外，还须同时满足以下条件：?????? 7、通过最近年度工商管理部门和税务管理部门的年检； 8、生产经营活动正常，具有持续经营能力；?????? 9、不存在其它严重影响企业偿债能力的情况。???? 下列客户，不得受理其融资融券业务申请： 1、存在重大违规记录者；?????? 2、市场禁止或限制进入者；?????? 3、公司股东、关联人；??????? 4、融资融券交易黑名单客户；?????? 5、公司反洗钱黑名单客户； 6、其他监管部门规定的禁入者。 ;;二、投资者教育和风险测评;三、征信及信用评级;三、征信及信用评级;?四、授信 ;?四、授信 ;五、签订合同;五、签订合同;六、开立信用证券账户; 客户信用资金账户必须按照第三方存管的方式，在商业银行开立，并由客户、证券公司、商业银行三方签订客户信用资金存管协议。 客户持有效身份证件和材料到证券公司办理开户申请，在证券